Forward Rate Agreements, Financial Futures i Swapy - instrumenty finansowe zarządzania ryzykiem stóp procentowych

• Autorzy: Henryk Mamcarz

Warianty tytułu

Forward Rate Agreements, Financial Futures and Swaps - Financial Instruments in Management of Interest Rates Risk

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Przedmiotem artykułu są instrumenty finansowe zarządzania ryzykiem stóp procentowych takie jak: umowy przyszłej stopy procentowej (ang. forward rate agreements), kontrakty finansowe (ang. Financial Futures) i transakcje zamienne (ang. swaps). Autor dokonał analizy porównawczej tych instrumentów w celu wykazania zachodzących między nimi zależności.

EN

This article deals with three new financial instruments of managing the risk of interest rates and interest swaps. Demand for these instruments results from low usability of traditional instruments in periods of high changeability of interest rates. Discussed instruments are to a big extend similar, one instrument can be created from another one or combined with it in order to create a new instrument. A conducted comparative analysis of these instruments aims at proving their dependence; this knowledge is inevitable to make suitable choices in the situation of impendency resulting from a risk connected with changes in interest rates. In this article - because of its limited space - detailed presentation of complicated, inside constructions of discussed instruments was left out. (short original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Instrumenty rynku kapitałowego; Instrumenty finansowe zarządzania; Instrumenty pochodne; Zarządzanie ryzykiem; Ryzyko stopy procentowej; Kontrakty futures

EN

Capital market instruments; Financial instruments of management; Derivatives; Risk management; Interest rate risk; Futures contracts

• Czasopismo: Zeszyty Naukowe / Wyższa Szkoła Informatyki i Zarządzania
• Rocznik: 2 (1998)
• Numer: nr 3
• Strony: 145--156

Twórcy

autor

Henryk Mamcarz