Wykorzystanie nieklasycznych metod podziału do klasyfikacji spółek giełdowych notowanych na GWP

• Autorzy: Urszula Gierałtowska

Warianty tytułu

The Utilization of Nonclassical Methods for Classification of the Companies Noted on the Warsaw Stock Exchange

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

W artykule zaproponowano kilka kryteriów klasyfikacji spółek giełdowych metodami nieprametrycznymi, opartymi na drzewach klasyfikacyjnych. Istotną kwestią miała być ocena stopnia dokładności przeprowadzonej klasyfikacji od przyjętego warunku podziału. Zapronownowano klasyfikację spółek z punktu widzenia ich: kondycji ekonomiczno-finansowej mierzonej poziomem miary syntetycznej TMAI; dochodowości mierzonej poziomem stopy zwrotu; zyskowności, zadłużenia. W badaniach wykorzystano spółki giełdowe nowtowane na warszawskiej Gięłdzie Papierów Wartościowych. (fragment tekstu)

EN

The subject of the elaboration is the utilization of Neural Networks (MPL - Multilayer Perceptron) and Classification Trees for the classification of the companies quoted on the Warsaw Stock Exchange. The author uses economic and financial indicators and the market ones for the years 2006-2007 in the yearly and quarterly perspective. The article presents the estimation of quality classification depending on the criterion of companies discriminations. One-element criteria (rate of return, debt repayment, profit) and complex criteria (financial standing) are used. The results of the classification are acceptable. The comparison of precision of classical classification (based on discriminant function) and non-classical methods of division are made. The best results are received for Classification Trees. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Spółki giełdowe; Klasyfikacja przedsiębiorstw; Drzewa klasyfikacyjne; Sieci neuronowe

EN

Stock market companies; Classification of enterprises; Classification trees; Neural networks

• Czasopismo: Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
• Rocznik: 2009
• Numer: nr 60 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek
• Strony: 95--105

Twórcy

autor

Urszula Gierałtowska

Bibliografia

• Gatnar E., Drzewa klasyfikacyjne: nieparametryczna metoda dyskryminacji obiektów. Badania Operacyjne i Decyzyjne nr 1, Wrocław 1999.
• Gierałtowska U., Wykorzystanie funkcji dyskryminacyjnej do podejmowania optymalnych decyzji na rynku kapitałowym, praca doktorska, Szczecin 2005.
• Jajuga K., Statystyczna analiza wielowymiarowa, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 1993.
• Krause C, Kreditwürdigkeitsprüfung mit Neuronalen Natzen, [w:] Schriften des Instituts für Revisionswesen der Westfälischen Wilhelms, Universität Münster, Düsseldorf 1993.
• Misztal M., Wykorzystanie drzew klasyfikacyjnych do wspomagania procesów podejmowania decyzji, materiały StatSoft Polska, Kraków 2000.
• Tadeusiewicz R., Sieci neuronowe, Akademicka Oficyna Wydawnicza, Warszawa 1993.
• Tarczyński W., Taksonomiczna miara atrakcyjności inwestycji w papiery wartościowe, "Przegląd Statystyczny" 1994, R. XLI, z. 3.