PL EN


Preferencje help
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników
2008 | 15 | nr 7 (1207) Klasyfikacja i analiza danych - teoria i zastosowania | 223--231
Tytuł artykułu

Modelowanie rozkładu strat w pomiarze ryzyka operacyjnego

Warianty tytułu
Loss Distribution Approach for Operational Risk Measurement
Języki publikacji
PL
Abstrakty
Celem niniejszego artykułu jest przedstawienie podejścia LDA do modelowania strat z tytułu ryzyka operacyjnego, a następnie kalkulacja miary capital-at-risk (obciążenie kapitału ryzykiem operacyjnym). Wskazane zostaną problemy pojawiające się w analizie LDA. Podejście to zostanie zilustrowane hipotetycznym przykładem numerycznym (z uwagi na problem z dostępem do danych dotyczących strat z tytułu zdarzeń operacyjnych). (fragment tekstu)
EN
In the operational risk measurement we use stochastic modelling approach, where the parameter estimation of probability distribution for the frequency of events and for the severity is made by empirical estimation or parametric estimation (e.g. loss distribution approach, LDA). In this paper the loss distribution approach is introduced. In LDA one assumes the type of distribution for a single event. For frequency distribution Poisson distribution and for severity distribution normal distribution could be used as well. For the estimation methods moments and maximum likelihood methods are generally chosen. Then one obtains the aggregate loss distribution by compounding loss severity and loss frequency distribution. This approach is illustrated by an example. (original abstract)
Twórcy
  • Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu
Bibliografia
  • Basle Committee on Bank Supervision (2003), Supervisory Guidance on Operational Risk Advanced Measurement Approaches for Regulatory Capital.
  • Boecker K., Klueppelberg C. (2005), Operational FAR: a Closed-form Approximation, RISK, s. 90-93.
  • Ebnoeter S., Vanini P., McNeil A., Antolinez P. (2002), Operational Risk: a Practitioner's View, www.gloriamundi.org.
  • Embrechts P., Kaufmann R., Samorodnitsky G. (2002), Ruin Theory Revisited: Stochastic Models for Operational Risk, www.gloriamundi.org.
  • Embrechts P., Lindskog F.. McNeil A. (2001), Modelling Dependence with Copulas and Applications to Risk Management, raport, ETHZ Zurich.
  • Feller W. (1968), An Introduction to Probability Theory and Its Applications, vol. I, Wiley Series in Probability and Mathematical Statistics, John Wiley & Sons, New York.
  • Frachot A., Georges P., Roncalli T. (2001), Loss Distribution Approach for Operational Risk, gro.ere ditlyonnais.fr.
  • Jajuga K., Jakóbczak J. (2004), Ryzyko operacyjne - nowe tendencje w zakresie pomiaru, Materiały z konferencji „Innowacje na światowych rynkach finansowych", Warszawa, s. 47-56.
  • Jakóbczak J. (2003), Ryzyko operacyjne czy ryzyko korporacyjne, Materiały z konferencji „Innowacje na światowych rynkach finansowych", Warszawa.
  • Johnson N.L., Kotz S., Kemp A.W. (1993), Univariate Discrete Distributions, John Wiley & Sons, New York.
  • Klugman S., Panjer H.H., Willmot G. (2004), Loss Models - from Data to Decisions, John Wiley & Sons, New Jersey.
  • Leippold M., Vanini P. (2005), The Quantification of Operational Risk, „Journal of Risk", 8(1), s. 59-85.
  • Marshall C. (2001), Measuring and Managing Operational Risk in Financial Institutions, Tools, Techniques and other Resources, John Wiley & Sons, Singapore.
  • Panjer H.H. (1981), Recursive Evaluation of Compound Distributions, „Astin Bulletin" 12, s. 22-26.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000168589760

Zgłoszenie zostało wysłane

Zgłoszenie zostało wysłane

Musisz być zalogowany aby pisać komentarze.
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.