PL EN


Preferencje help
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników
2007 | nr 1176 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek | 408--414
Tytuł artykułu

Wykorzystanie własności funkcji liniowej do konstruowania strategii opcyjnych

Autorzy
Warianty tytułu
The Application of Properties of the Linear Function to the Construction of Option Strategies
Języki publikacji
PL
Abstrakty
Strategie opcyjne są stosowane przez inwestora w celu ograniczenia ryzyka poniesienia straty wynikającej ze zmienności ceny instrumentu bazowego. Strategię opcyjną można zapisać w postaci funkcji, co umożliwia jej matematyczną analizę. Utworzenie takiego modelu znacznie ułatwia wybranie strategii, która pozwoli na zminimalizowanie straty i zmniejszenie prawdopodobieństwa jego osiągnięcia. Celem pracy jest przedstawienie możliwości wykorzystania takiego modelu do konstrukcji i analizy strategii opcyjnych. (fragment tekstu)
EN
The article presents how the properties of the linear functions could be used to the construction of option strategies. An option can be represented as a function of its profit at expiry. Each complex strategy is a combination of basic strategies. Thus, the function of profit of complex option strategies is a linear combination of function of an income of basic strategies with coeficients that are integral non-negativ numbers. The method was presented on the basis of construction and analysis of spread option strategies. (original abstract)
Twórcy
  • Uniwersytet Szczeciński
Bibliografia
  • Ford D., Opcje giełdowe. Metody i strategie, K.E. LIBER, Warszawa 1997.
  • Hull J., Options, Futures and Other Derivatives. Fifth Edition, Prentice Hall, New Jersey 2002.
  • Jajuga K., Jajuga T., Inwestycje, instrumenty finansowe, ryzyko finansowe, inżynieria finansowa, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 1998.
  • Options, a Guide to Trading Strategies, LIFFE 2002.
  • Stolorz В., Analiza strategii polegającej na zakupie jednej opcji kupna i jednej opcji sprzedaży z tą samą datą wygaśnięcia o cenach wykonania x<sub>₁</sub> i x<sub>₂</sub> "Przegląd Statystyczny" 2001, t. 48 (nr 3-4).
  • Stolorz В., Wykorzystanie własności funkcji liniowej do badania strategii opcyjnych, Prace Naukowe AE we Wrocławiu nr 1117, AE, Wrocław 2006.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000170684172

Zgłoszenie zostało wysłane

Zgłoszenie zostało wysłane

Musisz być zalogowany aby pisać komentarze.
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.