Efektywność największych banków komercyjnych w Polsce - porównanie miar DEA z tradycyjnymi wskaźnikami efektywności

• Autorzy: Magdalena Kisielewska

Warianty tytułu

The Efficiency of Top Commercial Banks in Poland - Comparison between DEA and Financial Ratios

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Przedstawiono i porównano oceny efektywności największych polskich banków komercyjnych oszacowanych za pomocą metody DEA (Data Envelopment Analysis) oraz tradycyjnych wskaźników rentowności. Omówiono podstawowe podejście w ocenie działalności banków oraz zaprezentowano wykorzystaną metodologię do przeprowadzenia badania efektywności, tj. Window DEA i wybrane wskaźniki rentowności.

EN

In recent years traditional tools in assessing business performance such as various financial indicators have been completed by alternative measures derived from frontier efficiency methodologies. Among the latter Data Envelopment Analysis (DEA) is one of the most commonly used. This paper examines the relationship between DEA efficiency scores and traditional profitability ratios of the largest Polish banks over 9-year time period (1995-2003). Banks included in the study represent approximately 80% of the sector in terms of total assets. Results obtained in this research show a significant and positive relationship between DEA and profitability ratios in selected cases only, i.e. between Window DEA scores under first year formulation and 4 out of 5 traditional profitability ratios for data viewed in entire study horizon. In other cases correlation is either not significant or shows contradictory relations between obtained efficiency levels. This leads to conclusion that efficiency requires further studies hence different measures and approaches produce different results. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Banki komercyjne; Efektywność banków; Ocena działalności banku; Pomiar efektywności; Analiza wskaźnikowa; Metoda DEA (analiza obwiedni danych); Wskaźniki rentowności

EN

Commercial banks; Banks' efficiency; Assessment of banking performances; Efficiency measurement; Ratio analysis; Data Envelopment Analysis (DEA); Profitability index

• Czasopismo: Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu
• Rocznik: 2007
• Numer: nr 1183 Efektywność - rozważania nad istotą i pomiarem
• Strony: 156--179

Twórcy

autor

Magdalena Kisielewska

• Uniwersytet Szczeciński

Bibliografia

• Analiza i ocena banków oraz ich oddziałów, red. A. Gospodarowicz, Wyd. AE, Wrocław 2002.
• Asmild M. i in., Combining DEA Window Analysis with the Malmquist Index Approach in a Study of the Canadian Banking Industry, "Journal of Productivity Analysis" 2004 nr 21, s. 67-89.
• Berger A.N., Humphrey D.B., Efficiency of financial institutions: international survey and directions for future research, "European Journal of Operational Research" 1997 nr 98, s. 175-212.
• Bień W., Sokół H., Ocena sytuacji finansowej banku komercyjnego, Difin, Warszawa 1998.
• Brealey R.A., Myers S.C, Podstawy finansów przedsiębiorstw, PWN, Warszawa 1999.
• Charnes A. i in., A development study of data envelopment analysis in measuring the efficiency of maintenance units in the U.S. Air Forces, "Annals of Operation Research" 1985 nr 2, s. 95-112.
• Charnes A., Cooper W. W., Rhodes E., Measuring the efficiency of decision making units, "European Journal of Operation Research" 1978 nr 2.
• Cooper W.W., Seiford L.M., Tone K, Data Envelopment Analysis: A Comprehensive Text with Models, Applications, Reference and DEA Solver Software, Kluwer Academic Publishers, Boston-Dordrecht-Londyn 2000.
• Cornett M.M. і in., Bank performance around the introduction of a section 20 subsidiary, "Journal of Finance" 2002 nr 57 vol. 1, s. 501-521.
• Cornett M.M., Tehranian H., Changes in corporate performance associated with bank acquisitions, "Journal of Financial Economics" 1992 nr 31, s. 211-234.
• Debreu G., The coefficient of recourse utilisation, "Econometrica" 1951 nr 19 vol. 3, s. 273-292.
• Efektywność i ryzyko sektora bankowego w Polsce, red. T.P. Opiela, Materiały i Studia NBP, Warszawa 1999.
• Farrell M.J., The measurement of productive efficiency, "Journal of the Royal Statistical Society" 1957 Series A, 120 (111), s. 253-281.
• Fraser D.R., Fraser L.M., Ocena wyników działalności banku komercyjnego, Związek Banków Polskich, Warszawa 1996.
• Helfert E.A., Financial Analysis. A Guide to Value Creation, wyd. 10, McGraw-Hill, New York 2000.
• Kinsella R.P., The measurement of bank output, "Journal of the Institute of Bankers in Ireland" 1980 nr82, s. 173-183.
• Kisielewska M., Charakterystyka wybranych metod pomiaru efektywności bazujących na krzywych efektywności, [w:] Inwestycje finansowe i ubezpieczenia ~ tendencje światowe a polski rynek, tom 1, red. W. Ronka-Chmielowiec, K. Jajuga, Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej nr 1088, Wrocław 2005, s. 260-269.
• Kisielewska M. i in., Efficiency of the major banking players in Poland, [w:] Zarządzanie finansami. Biznes, bankowość i finanse na rynkach wschodzących, tom 2, red. D. Zarzecki, Fundacja na rzecz Uniwersytetu Szczecińskiego, Szczecin 2005, s. 569-584.
• Ostrowska E., Banki na rynkach kapitałowych, PWE, Warszawa 2005.
• Paradi J.C, Vela S., Yang Z., Assessing Bank and Bank Branch Performance, [w:] Handbook on Data Envelopment Analysis, red. W.W. Cooper, L.M. Seiford, J. Zhu, Kluwers Academic Publishers, Boston-Dordrecht-London 2004.
• Rogowski G, Metody analizy i oceny działalności banku na potrzeby zarządzania strategicznego, Wyd. Wyższej Szkoły Bankowej, Poznań 1998.
• Shepard R.W., Cost and Production Functions, Princeton University Press, Princeton 1953.
• Weill L., Measuring efficiency in european banking: a comparison of frontier techniques, "Journal of Productivity Analysis" 2004 nr 21, s. 133-152.
• Zarzecki D., Wykorzystanie wskaźników finansowych w ocenie przedsiębiorstwa. Podstawowe zagadnienia, Interbook. Szczecin 1997.