Współczynniki delta i gamma w analizie barierowych opcji kupna

• Autorzy: Ewa Dziawgo

Warianty tytułu

Delta and Gamma Parameters in the Analysis of the Barrier Call Options

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Opcje barierowe należą do klasy opcji uwarunkowanych. Dochód z nich zależy od przekroczenia (w okresie ważności opcji) przez cenę instrumentu bazowego ustalonej w momencie zawarcia umowy wartości, zwanej barierą. W analizie kontraktów opcyjnych szczególne znaczenie mają współczynniki delta i gamma. W artykule porównano kształtowanie się wartości analizowanych greckich parametrów zwykłych opcji kupna i barierowych opcji kupna. Ilustracja empiryczna przeprowadzona jest na podstawie symulacji wyceny opcji walutowych wystawionych na EUR/PLN. (abstrakt oryginalny)

EN

Barrier options are path-dependent Options. The article presents the issues connected with the Barrier call options. The empirical data included in the article are concerned with the pricing simulations of the Barrier call options. The aim of the article is to examine the influence of selected factors on the delta and gamma of the Barrier call options. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Opcja kupna; Opcja walutowa; Bariery inwestycji; Barierowe opcje kupna

EN

Call options; Currency options; Investment barriers; Barrier call options

• Czasopismo: Prace i Materiały Wydziału Zarządzania Uniwersytetu Gdańskiego
• Rocznik: 2009
• Numer: nr 4/2
• Strony: 341--351

Twórcy

autor

Ewa Dziawgo

• Uniwersytet Mikołaja Kopernika w Toruniu

Bibliografia

• Dziawgo E., (2008), Opcje barierowe w zarządzaniu ryzykiem -charakterystyka instrumentu, [w:] Rynek kapitałowy w Polsce i na świecie -jak mądrze inwestować, Buczek S., Fierla A. (red), Oficyna Wydawnicza Szkoła Główna Handlowa, Warszawa.
• Dziawgo E., (2004), Modele kontraktów opcyjnych, Wydawnictwo Mikołaja Kopernika, Toruń.
• Hull J. C. (2002), Options, Futures and Other Derivatives, Prentice Hall International, Inc
• Jajuga K. (2004), Opcje egzotyczne - wprowadzenie, "Rynek Terminowy" nr l
• Napiórkowski A. (2002), Charakterystyka, wycena i zastosowanie wybranych opcji egzotycznych, NBP Departament Analiz i Badań, Warszawa