Estimation Method for Quantile Regression

• Autorzy: Grażyna Trzpiot
• Języki publikacji: EN

Abstrakty

EN

In this paper the estimation of linear quantile regression model is presented. That kind of model can be used for modelling conditional VaR using only the pertinent information that determines quantiles of interest. Moreover, both the classical quantile regression models and nonparametric estimation approaches are shown. (original abstract)

Słowa kluczowe

EN

Statistics; Estimation methods

PL

Statystyka; Metody estymacji

• Czasopismo: Studia Ekonomiczne / Akademia Ekonomiczna w Katowicach
• Rocznik: 2009
• Numer: nr 53 Metody wnioskowania statystycznego w badaniach ekonomicznych
• Strony: 81--89

Twórcy

autor

Grażyna Trzpiot

• The Karol Adamiecki University of Economics in Katowice, Poland

Bibliografia

• Chernozhukoy V., Umantsev. L. (2001): Conditional Value-at-Risk: Aspects of Modeling and Estimation. "Empirical Economics", 26, pp. 271-292.
• Koenker R., Bassett G. (1978): Regression Quantiles. "Econometrica". 46. pp. 33-50.
• Koenker R.. Hallok K.E (2001): Quantile Regression. "Journal of Economic Perspective", 15,4, pp. 143-156.
• Koenker R.. Machado G. (1999): Goodness of Fit and Related Interence Processes for Quantile Regression. "Journal of American Statistical Association". 94. 448, pp. 1296-1310.
• Koenker R., Portnoy S. (1997): Quantile Regression. "Working Paper", 97-0100. University of Illinois, Urbana-Champaign.
• Trzpiot G. (2003): Analiza portfelowa z wykorzystaniem metody momentów i dominacji stochastycznych - podejście kwantylowe. "Prace Naukowe", 990, AE, Wrocław, pp. 216-224.
• Trzpiot G. (2004): Kwantylowe miary ryzyka. "Prace Naukowe", 1022, AE, Wrocław, pp. 420-430.
• Trzpiot G. (2006): O nieparametrycznych metodach estymacji VaR i ETL. W: Modelowanie preferencji a ryzyko' 05, AE, Katowice, pp. 229-238.
• Trzpiot G. (2007): Regresja kwantylowa a estymacja VaR. "Prace Naukowe", 1176, AE, Wrocław, pp. 465-471.
• Trzpiot G. (2008): Implementacja metodologii regresji kwantylowej w estymacji VaR. "Studia i Prace Wydziału Nauk Ekonomicznych i Zarządzania", nr 9, Uniwersytet Szczeciński, Szczecin, pp. 316-323.
• Yu K. and Jones M.C. (1998): Local linearquantile regression. "Journal of American Statistical Association", 93, 441, pp. 228-237.