Zastosowanie funkcji łączących w kwantyfikacji ryzyka operacyjnego

• Autorzy: Tomasz Szkutnik

Warianty tytułu

Application of Copula Functions in Quantification of Operational Risk

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Problem poruszany w artykule dotyczy ilościowego pomiaru ryzyka operacyjnego z wykorzystaniem jednej z metod zaawansowanych, jaką jest metoda rozkładu strat (LDA - Loss Distribution Approach)(fragment tekstu)

EN

The issue considered in the article concerns the quantification of operational risk in banking in case when the amount of OpVaR is determined on the basis of LDA method. The article presents the problem related to the estimation of OpVaR measure with the consideration of the dependence expressed by copula functions that belong to Archimedean family of copula functions. The need to search for solutions other than rigorous solutions of the supervisory institutions within this scope was shown. An important purpose of the study was the verification of the degree of interaction between the copula functions and the loss severity distribution on the risk measure OpVaR. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Ryzyko operacyjne; Odporne metody statystyczne; Pomiar ryzyka; Bankowość; Instytucje finansowe

EN

Operational risk; Robust statistical methods; Risk measures; Banking; Financial institutions

• Czasopismo: Studia Ekonomiczne / Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
• Rocznik: 2012
• Numer: nr 93 Współczesna gospodarka - wyzwania, dylematy perspektywy rozwoju
• Strony: 216--227

Twórcy

autor

Tomasz Szkutnik

• Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach

Bibliografia

• Chernobai A., Rachev S., Fabozzi F.: Operational Risk. A Guide to Basel II Capital Requirements. John Wiley & Sons, New Jersey 2007.
• Dalla Valle L., Fantazzini D., Giudici P.: Copulae and Operactional Risks. http://www.gloriamundi.org.
• Heilpern S.: Funkcje łączące. AE, Wrocław 2007.
• Klugman S., Panjer H., Willmot G.: Loss Models. From Data to Decision. John Wiley & Sons, New Jersey 2008.
• Panjer H.: Operational Risk. John Wiley & Sons, New Jersey 2006.