Statystyczna nieokreśloność w wycenie charakterystyk rynków finansowych

• Autorzy: Włodzimierz Szkutnik

Warianty tytułu

The Statistical Uncertainty in the Measurement of the Characteristics of Financial Markets

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Rozpatrzona w opracowaniu egzemplifikacja modelu finansowego rynku w warunkach statystycznej nieokreśloności została ujęta na przykładzie zadania modelowania racjonalnego zachowania inwestora. Pokazano sposób stwierdzenia istnienia dopuszczalnego rozwiązania zadania poszukiwania strategii zarządzania portfelem papierów wartościowych, zabezpieczającej zadany poziom dochodowości i ryzyka. Omówiono algorytm skonstruowania optymalnego zarządzania portfelem pochodnych instrumentów finansowych w warunkach nieokreśloności w określeniu dochodowości tego lub innego finansowego instrumentu. (fragment tekstu)

EN

Considered in developing the financial model exemplification of the market in terms of statistical uncertainty was recognized as an example the task of modeling rational investor behavior. Shows how to determine the existence of an acceptable solution of the problem search strategy portfolio management, hedging given level of profitability and risk. Discusses the algorithm to construct the optimal portfolio management, derivative financial instruments under conditions of uncertainty in determining the profitability of this or any other financial instrument. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Rynki finansowe; Modele ekonometryczne; Zarządzanie portfelem inwestycyjnym; Ryzyko inwestycyjne

EN

Financial markets; Econometric models; Management of investment portfolio; Investment risk

• Czasopismo: Studia Ekonomiczne / Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
• Rocznik: 2013
• Numer: nr 124 Prognostyczne uwarunkowania ryzyka gospodarczego i społecznego
• Strony: 45--62

Twórcy

autor

Włodzimierz Szkutnik

• Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach

Bibliografia

• Dothan M.V.: Prices in Financial Markets, Oksford Univ. Press, Oxford 1990.
• Gołębiowski D.J., Dołmatow A.S.: Sterowanie portfelem pochodnych instrumentów finansowych. RAN. "Teoria i Systemy Sterowania", nr 4, Moskwa 2000.
• Krasowski N.N.: Sterowanie i stabilizacja przy deficycie informacji, RAN, "Techniczna Cybernetyka", No. 1, Moskwa 1993.
• Podstawy stochastycznej finansowej matematyki, FAZIS, T. 1, Fakty. Modele, T. 2, Moskwa 1998.