Wybór portfela akcji jako problem decyzyjny w warunkach niepewności

• Autorzy: Tomasz Brzęczek
• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Podjęto próbę stworzenia modelu decyzyjnego wyboru portfela akcji na podstawie zasad wywodzących się z analizy decyzji w warunkach niepewności oraz teorii gier. Wybrane na podstawie modelu portfele akcji osiągały stopy zwrotu, które w wyniku przedstawionego dokładnego porównania ze stopami zwrotu portfela rynkowego można uznać za korzystniejsze dla decydenta. Stopy zwrotu osiągnięte ze skonstruowanych portfeli pokazały jednak niedokładność szacunków najniższych stóp zwrotu tych portfeli. (fragment tekstu)

Słowa kluczowe

PL

Portfel akcji; Podejmowanie decyzji w warunkach niepewności; Teoria gier

EN

Equity portfolios; Decision making under uncertainty; Game theory

• Czasopismo: Prace Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Katowicach
• Rocznik: 2006
• Tom: Metody matematyczne, ekonometryczne i informatyczne w finansach i ubezpieczeniach. Część 2
• Strony: 23--32

Twórcy

autor

Tomasz Brzęczek

• Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

Bibliografia

• Aczel A.D.: Statystyka w zarządzaniu. Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 2000.
• Elton E.J., Gruber M.J.: Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych. WIG-Press, Warszawa 1998.
• Jurek W.: Konstrukcja i analiza portfela papierów wartościowych o zmiennym dochodzie. AE, Poznań 2001.
• Kitowicz J., Sikora W.: Weryfikacja długoterminowych strategu inwestowania w akcje z możliwością krótkiej sprzedaży. Cz. I. Zeszyty Naukowe. Uniwersytet Szczeciński, Szczecin 2004, nr 389.
• Luenberger D.G.: Teoria inwestycji finansowych. Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 2003.
• Łażewski M.: Test BDS zwrotów z akcji szeregów czasowych notowań ciągłych Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie. Zeszyty Naukowe. AE, Poznań 2002, nr 18.
• Sharpe W.F.: Portfolio Theory and Capital Markets. McGraw-Hill, New York 2000.
• Sikora W.: Programowanie w warunkach niepewności. [w:] Ekonometria i badania operacyjne. Zagadnienia podstawowe. Red. B. Guzik. AE, Poznań 1998.
• Straffin P.D.: Teoria gier. Wydawnictwo Naukowe Scholar, Warszawa 2001.
• Turner A.L., Weigel E.J.: An Analysis of Stock Market Volatility. Russel Research Commentaries. Frank Russel Company, Tacoma, WA 1990.