Struktura rynku funduszy inwestycyjnych w Polsce a wyniki funduszy

• Autorzy: Dawid Dawidowicz

Warianty tytułu

Investment Funds Market Structure in Poland And Investment Funds' Performance

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Celami artykułu są analiza i ocena struktury rynku funduszy inwestycyjnych w Polsce w kontekście ich wyników na początku 2014 r. Założony cel zostanie zrealizowany przez zbada-nie udziału wartości aktywów netto poszczególnych rodzajów i typów funduszy inwestycyjnych w wartościach aktywów ogółem. W związku z tak postawionym celem sformułowano dwie hipotezy badawcze:
- największy udział na rynku funduszy mają fundusze inwestycyjne rynku krajowego, fundusze papierów dłużnych;
- struktura rynku funduszy inwestycyjnych nie jest skorelowana ze średnimi rocznymi stopami zwrotu poszczególnych typów funduszy inwestycyjnych. (fragment tekstu)

EN

The main goal of the article was analysis and evaluation of investment funds market structure in Poland compared to the investment funds' performance. The research was based on net assets value of investment funds. The research shown that, at the end of January 2014, the largest share on the polish investment fund market had open-end investment funds. And by taking into account the type of funds, the largest share had private equity funds. Among the investment funds that invest abroad the largest share had global investment funds. In the study were used average annual rates of return. Between the average annual rates of return and the different types of investment funds there was a poor correlation. The study did not relate to the causes of the current structure of the investment fund market. It could be interesting study in the future. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Fundusze inwestycyjne; Struktura rynku; Analiza rynku

EN

Investment funds; Market structure; Market analysis

• Czasopismo: Folia Pomeranae Universitatis Technologiae Stetinensis. Oeconomica
• Rocznik: 2014
• Numer: nr 74
• Strony: 51--61

Twórcy

autor

Dawid Dawidowicz

• Zachodniopomorski Uniwersytet Technologiczny w Szczecinie

Bibliografia

• Bojańczyk M. 2005. Fundusze inwestycyjne jako uczestnicy rynku kapitałowego, Warszawa, Wydaw. SGH, 57.
• Czekaj J., Czekaj K. 2008. Rynki, instrumenty i instytucje finansowe. Warszawa, Wydaw. PWN, 284-288.
• Dawidowicz D. 2011. Fundusze inwestycyjne. Rodzaje, metody oceny, analiza z uwzględnieniem światowego kryzysu finansowego. Warszawa, Wydaw. CeDeWu, 48.
• Gabryelczyk K. 2006. Fundusze inwestycyjne. Rodzaje, zasady funkcjonowania, efektywność. Warszawa, Oficyna Ekonomiczna, 171.
• Gwizdała J. 2007. Rynek funduszy inwestycyjnych w Polsce, w: Problemy rozwoju rynku finansowego w aspekcie wzrostu. Red. P. Karpuś, J. Węcławski. Lublin, Wydaw. UMCS, 126.
• IZFA. 2014a. Aktywa funduszy inwestycyjnych, http://www.izfa.pl/pl/index.php?id=10093, dostęp: 20.02.2014.
• IZFA. 2014b. Archiwum raportów rocznych, http://www.izfa.pl/pl/index.php?id=10058, dostęp: 20.02.2014.
• IZFA. 2014c. Test adekwatności, http://www.izfa.pl/files_user/testy/TEST%20ADEKWATNOsCI_IZFA_last. pdf, dostęp: 24.02.2014.
• Money.pl. Dane archiwalne wartości jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, http://www. money.pl/fundusze/archiwum/data/, dostęp: 7.04.2014.
• Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 24 września 2012 r. w sprawie trybu i warunków postępowania firm inwestycyjnych, banków, o których mowa w art. 70 ust. 2 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, oraz banków powierniczych. DzU z 2012 r., nr 0, poz. 1078.
• Ustawa z 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych. DzU z 2004 r., nr 146, poz. 1546, z póź. zm., art. 3, ust 1.