Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
Języki publikacji
Abstrakty
In presented examples impulse introduced in price of only one brand had influence on sales of other brands for about 1,5 week (in 6 days week). Shifts of sales reactions in response to price impulse were up to 4 days. All impulse responses had tendency to diminish to zero, which means, that taken assumption, that analyzed market is in equilibrium, was correct. For the most endoge-nous variable (sales of Vizir), there were no simultaneous (with price impulse) reaction, but it was due to VAR specification. Week periodicity were confirmed with +0,249356 Friday effect. Unfortunately, results achieved with use of Cholesky decomposition depend on order of equations in the VAR model10, which yield in "the most endogenous variable" and "the most exogenous variable".(fragment of text)
Twórcy
autor
- Nicolaus Copernicus University in Toruń, Poland
Bibliografia
- Charemza, W., Deaman, D. (1997), Nowa ekonometria, Polskie Wydawnictwo Ekonomiczne, Warszawa.
- Hanssens, D., Parsons, L., Schultz, R. (1990), Market response models: econometric and Time Series Analysis, Kluwer Academic Publishers, Boston/Dordrecht/London.
- Kufel, T (1997), Identyfikacja struktury procesów ekonomicznych dla danych dziennych, Dynamiczne modele ekonometryczne, vol. 5.
- Kusideł, E. (2000), Modele wektorowo-autoregresyjne VAR. Metodologia i zastosowania, Dane panelowe i modelowanie wielowymiarowe w badaniach ekonomicznych, Absolwent, Łódź.
- Osińska, M. (2002), Modele wielowymiarowych szeregów czasowych, Analiza szeregów czasowych na początku XXI wieku, s. 137-151.
- Pesaran, H.H., Shin, Y. (1998), Generalized impulse response analysis in linear multi-variate models, Economic Letters, s. 17-29.
- Stawicki, J. (1994), Transfer function model for changes of quantity deposits, Dynamic econometric models, vol. 1 .
- Zieliński, Z. (1991), Liniowe modele ekonometryczne jako narzędzie opisu i analizy przyczynowych zależności zjawisk ekonomicznych, Uniwersytet Mikołaja Kopernika, Toruń.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171294817