Wahania koniunkturalne przemysłu a zmiany cykliczne na poziomie działów PKD

• Autorzy: Rafał Kasperowicz

Warianty tytułu

Industrial Business Cycle and the Cyclical Fluctuations of Sold Industrial output According to PAC

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Celem niniejszego opracowania jest identyfikacja wahań koniunkturalnych w przemyśle polskim oraz w wybranych działach przemysłu według PKD, a następnie zbadanie ich współzmienności. Tak postawiony cel wynika z chęci empirycznej weryfikacji, współistnienia wahań koniunkturalnych w wielu wskaźnikach, procesach ekonomicznych. W analizach posłużono się następującymi metodami statystyczno-ekonometrycznymi: procedurą korekcji sezonowej Census X11/Y2k; filtrem Hodricka-Prescota, analizą korelacji. Opracowanie składa się z trzech części poprzedzonych wprowadzeniem oraz podsumowanych w zakończeniu. W pierwszej części zdefiniowano cykl koniunkturalny. W drugiej przedstawiono metodologię wyodrębniana wahań cyklicznych. W części trzeciej przeprowadzono analizę empiryczną wyodrębniono składnik cykliczny analizowanych szeregów czasowych oraz określono ich współzależności. (abstrakt oryginalny)

EN

The first aim of the paper is to identify business cycle in the Polish industry and in departments of the industry according to PAC. The second aim is the re-examination of the co-variability between the calculated fluctuations.When identifying the fluctuations, first one has to purify the time-series of incidental and seasonal fluctuations. According to that the time-series underwent adjustment procedure of seasonal correction Census X11. This way Henderson's curves which reflect trends and seasonal fluctuations at the same time were obtained. The next step was to state the values of trends. To establish these values the method of stochastic trend estimation, which is called Hodrick-Prescott's filter was used.Dividing empirical values of Henderson's curves by the implementation arising from a use of HP we get (after multiplying by 100) a series showing percentage deviations form the trend line, which means seasonal fluctuations.The plan of the paper is as follows: introduction, section 1 definition of business cycle and data, section 2 with econometric methodology, section 3 with empirical analysis, and the conclusions. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Przemysł; Wahania koniunkturalne; Polska Klasyfikacja Działalności (PKD)

EN

Industry; Business fluctuations; Polish Classification of Activities (PKD)

• Czasopismo: Equilibrium
• Rocznik: 2010
• Tom: 4
• Numer: nr 1
• Strony: 65--77

Twórcy

autor

Rafał Kasperowicz

Bibliografia

• Barczyk R., Kowalczyk Z. (1993), Metody badania koniunktury gospodarczej, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa-Poznań.
• Bittnerowa E. (1996), Ekonomika i programowanie rozwoju przemysłu, Akademia Ekonomiczna w Poznaniu, Poznań.
• Bohem E. A. (1998), A Review of Some Methodological Issues in Identifing and Analysing Business Cycles, Melbourne Institute of Applied Economic and Social Research, Working Paper No. 26.
• Burns A. F., Mitchell W. C. (1946), Measuring Business Cycles, Studies in Business Cycles, nr 2, NBER, New York.
• Cogley T., Nason J. M. (1995), Effects of the Hodrick-Prescott filter on trend and difference stationary time series Implications for business cycle research, "Journal of Economic Dynamics and Control" 19(1-2), January-February.
• Diebold F.X., Rudebusch G.D. (1994), Measuring Business Cycles: A Modern Perspective, NBER, February.
• Diedold F. X., Rudebusch G. D. (1989), Scoring the Leading Indicators, "Journal of Business", vol. 62, No. 3.
• Epstein P. (1999), Wesley Mitchel's Grand Design and Its Critics: The Theory and Measurement of Business Cycles, "Journal of Economic Issues", No. 3, September.
• Evans M. K. (2003), Practical Business Forecasting, Blackwell Publishers.
• Hodrick R. J., Prescott E. C. (1997), Postwar U. S. Business Cycles: An Empirical Investiga-tion, (Journal of Money, Credit and Banking, vol. 29, No. 1, February 1997), [w:] Hartley J. E., Hoover K. D., Salyer K. D. (1998), Real business cycles, Routledge, London and New York.
• Kazmier N. J., Pohl N. F. (1984), Basic Statistics for Business and Economics, McGraw-Hill Publishing Company.
• Kruszka M. (2002), Wyodrębnianie wahań cyklicznych, maszynopis powielony, AEPoznań.
• Kydland F. E., Prescott E. C. (1990), Business Cycles: Real Facts and Monetary Myth, "Federal Reserve Bank of Mineapolis Quarterly Reviev".
• Lubiński M. (2002), Analiza koniunktury i badanie rynków, Dom Wydawniczy Elipsa, Warszawa.
• Lucas R. E. Jr (1995), Understanding Business Cycles, [w:] F. E. Kydland (ed.), Business Cy-cle Theory, The International Library of Critical Writings in Economics, Edward Elgar Publishing Company, UK.
• Marcellino M. (2004), Leading Indicators: What Have We Learned?, IEP-Bocconi University, IGIERand CEPR, May.
• Mills T.C. (2003), Modeling Trends and Cycles in Economic Time Series, Loughborough University.
• Mintz I. (1969), Dating Postwar Business Cycles: Methods and Their Application to Western Germany, National Bureau of Economic Research, New York.
• Mintz I. (1972), Dating American Growth Cycles, w: The Business Cycle Today, red. V. Zarnowitz, NBER, New York.
• Mintz I. (1972), Dating American Growth Cycles, w: The Business Cycle Today, red. V. Zarnowitz, NBERNew York.
• Nelson C. R., Plosser C. I. (1982), Trends and Random Walks in Macroeconomic Time Series; Some Evidence and Implications, "Journal of Monetary Economics", vol. 10.
• Pedersen T. M. (2002), Alternative Linear and Non-Linear Detrending Techniques: A Comparative analysis based on Euro-Zone Data, Copenhagen: Minystry of Economic and Business Affairs.
• Rainelli M. (1996), Ekonomia przemysłowa, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa.
• Rekowski M. (red.) (1997), Koniunktura gospodarcza Polski. Analiza grup produktowych, Wydawnictwo AKADEMIA, Poznań.
• Rekowski M. (red.) (1997), Koniunktura gospodarcza Polski. Analiza grup produktowych, Wydawnictwo AKADEMIA, Poznań.
• Zarnovitz V. (1991), What is a Business Cycle?, NBER, Working Paper 3863, October.