PL EN


Preferencje help
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników
2004 | z. CCCLIX (3) | 75--81
Tytuł artykułu

Price Risk Management Techniques in Terms of Possibilities of Developing Commodity Derivatives in Polish Agriculture

Treść / Zawartość
Warianty tytułu
Techniki zarządzania ryzykiem cenowym w aspekcie czynników umożliwiających rozwój towarowych instrumentów pochodnych w polskim rolnictwie
Języki publikacji
EN
Abstrakty
Badania były prowadzone w dwóch etapach. W pierwszym etapie dokonano identyfikacji dostępnych na rynku indywidualnych technik zarządzania ryzykiem niekorzystnej zmiany ceny przez podmioty rynku rolnego. W drugim etapie dokonano analizy zmienności cen wybranych towarów rolniczych (pszenica, żyto) jako podstawowego czynnika decydującego o możliwości stosowania rynków towarowych instrumentów pochodnych. W wyniku przeprowadzonych badań można stwierdzić, iż rolnicy mają świadomość istnienia ryzyka zbytu i niekorzystnych zmian cen, a także dążą do niwelowania jego efektów poprzez korzystanie z różnych instrumentów. Najpowszechniejszym sposobem przeciwdziałania ryzyku niekorzystnej zmiany ceny i dochodów w gospodarstwie jest różnicowanie prowadzonej produkcji. Uczestnicy rynku poszukują rozwiązań pozwalających im na ograniczenie ryzyka niekorzystnej zmiany ceny, wykorzystując formy integracji zarówno poziomej, jak i pionowej. Przeprowadzona analiza zmienności cen na krajowych rynkach pszenicy konsumpcyjnej, żyta oraz ziemniaków wskazuje na korzystne kształtowanie tego czynnika z punktu widzenia możliwości wprowadzenia towarowych rynków instrumentów pochodnych na polskim rynku rolnym. (abstrakt oryginalny)
EN
This paper is divided into two sections: the objective of the first section concerns identification of price risk volatility system protection. The second section presents measurement and evaluation of the level of price volatility (on wheat and rye markets). (original abstract)
Rocznik
Strony
75--81
Opis fizyczny
Twórcy
  • Agricultural University of Poznań
  • Agricultural University of Poznań
Bibliografia
  • Black D. (1986): Success and failure of contract: theory and empirical evidence from futures market. New York University Salomon Brother Centre Working Paper, New York.
  • Carlton D.W. (1983): Futures trading, market interrelationship, and industry structure. Agric. Econ. Rep. 65: 380-387.
  • Fisher S. (1981): Relative shock, relative price variability and inflation. Brook. Pap. Ekon. Act. 2: 381-431.
  • Jerzak M.A. (2000): Znaczenie rynku terminowego dla rozwoju instytucji giełdy towarowej w Polsce. Rocz. AR Pozn. Rozpr. Nauk. 305.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171339343

Zgłoszenie zostało wysłane

Zgłoszenie zostało wysłane

Musisz być zalogowany aby pisać komentarze.
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.