Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
Języki publikacji
Abstrakty
Opcje realne można zdefiniować jako systemowe i zintegrowane podejście - wykorzystujące dorobek teorii finansów, nauk zarządzania, teorii podejmowania decyzji, statystyki i modelowania ekonometrycznego - do wyceny aktywów rzeczowych (w odróżnieniu od finansowych), w dynamicznym i charakteryzującym się wysokim stopniem niepewności otoczeniu. Opcje realne znajdują zastosowanie w sytuacjach decyzyjnych stwarzających możliwość wyboru kierunku, rodzaju i momentu podjęcia decyzji i dotyczących głównie obszarów oceny projektów inwestycyjnych, wyceny przedsiębiorstw, projektowania strategii przedsiębiorstw. Wycena aktywów rzeczowych prowadzona za pomocą analizy opcji realnych (ROA, Real Options Analysis) stanowić może alternatywę lub rozszerzenie tradycyjnej metody wyceny bazującej na dyskontowaniu strumieni pieniężnych netto (DCF, Discounted Cash Flow). (fragment tekstu)
Rocznik
Strony
151--167
Opis fizyczny
Twórcy
autor
Bibliografia
- Amram M., Kulatilaka N.: Real Options, Harvard Business School Press, Boston, MA, 1999.
- Brach M.: Real Options in Practice, J. Wiley, New York 2003.
- Copeland T., Koller T., Murrin J.: Valuation. Measuring and Managing the Value of Companies, J. Wiley, New York 2000.
- Copeland T., Antikarov V.: Real Options. A Practitioner's Guide, Texere, New York 2001.
- Dixit A., Pindyck R.: Investment Under Uncertainty, Princeton University Press, Princeton 1994.
- Hull J.: Fundamentals of Futures and Options Markets, Prentice Hall International, Upper Saddle River, New Jersey 2002.
- Mun J.: Real Options Analysis, J. Wiley, New York 2002.
- Trigeorgis L.: Real Options. Managerial Flexibility and Strategy in Resource Allocation. MIT Press, Cambridge, MA 1996.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171397889