Rozliczenia płatnicze w grupie kapitałowej wykorzystującej Cash Pooling - wybrane problemy

• Autorzy: Joanna Surlejewska

Warianty tytułu

Payment Transactions in A Capital Group with The Use of Cash Pooling - Selected Problems

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Głównym celem niniejszego artykułu jest przybliżenie problematyki dotyczącej transakcji rozliczeniowych w badanej grupie kapitałowej z udziałem cash poolingu. Autorka podejmuje próbę weryfikacji hipotezy badawczej, że niejednoznaczność przepisów prawa ogranicza swobodę podejmowania decyzji w grupach kapitałowych. Aby ten cel osiągnąć, przeanalizowano pewne nietypowe rozwiązania zastosowane w międzynarodowej grupie kapitałowej, działającej na terenie Polski. Zbadano warunki sprzyjające oraz ograniczające działania przedsięwzięć finansowych w grupie kapitałowej. Do badania posłużono się metodami badawczymi typu: studia literaturowe, studia przypadków, analizy danych finansowych w grupie, w tym transakcji cash poolingowych na platformach walutowych. Dopełnieniem zebranych danych liczbowych była analiza dokumentacji umów międzynarodowych, programów pracowniczych, memorandum międzynarodowego audytora, interpretacji indywidualnych, wydanych przez Ministerstwo Finansów. W pierwszej części artykułu omówiono podstawowe kwestie dotyczące zarządzania aktywami finansowymi w badanej grupy kapitałowej. Przybliżono problemy związane z nieścisłościami w zakresie cash poolingu. W drugiej części zaprezentowano przykładowe nietypowe problemy ewidencyjne występujące w transakcjach rozliczeniowych(abstrakt oryginalny)

EN

The main aim of the article is to cover the issue of transactions with the use of cash pooling in the examined capital group. The author attempts to check the hypothesis that an ambiguity of law restricts the freedom of decision-making in capital groups. In order to achieve this aim, certain untypical solutions of an international capital group functioning in Poland were analysed. The conditions propitious for and the restraining financial operations were investigated. In the study the following methods of research were used: literature studies, case studies, and financial data analysis in a group, including cash pooling transactions on an exchange platform. The analysis of the records of internationl contracts, employment programmes, memorandum of an international auditor and individual law interpretations issued by the Ministry of Finance constituted a complement to the gathered data. In the first part of the article the basic issues concerning financial assets management in the capital group are discussed. The issue of the problems connected with inaccuracies in the area of cash pooling is addressed. In the latter part, exemplary untypical accounting problems appearing in payment transactions are presented(original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Grupa kapitałowa; Aktywa finansowe; Cash pooling

EN

Capital group; Financial assets; Cash pooling

• Czasopismo: Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
• Rocznik: 2016
• Numer: nr 445 Aktywa finansowe
• Strony: 222--234

Twórcy

autor

Joanna Surlejewska

• Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Bibliografia

• Bogacka-Kisiel E. (red.), 2012, Nauki o finansach 2(11).
• Broszkiewicz M., 2012, Współczesne kierunki międzynarodowych przepływów kapitału na rynki atrakcyjne inwestycyjnie jako skutek regulacji ładu korporacyjnego, [w:] Bogacka-Kisiel E. (red.),
• Nauki o finansach, Financial Sciences 2(11), Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, Wrocław, s. 57-60.
• Kreczmańska-Gigol K. (red.), 2010, Aktywne zarządzanie płynnością finansową przedsiębiorstwa, Difin SA, Warszawa, s. 133-134.
• Kreczmańska-Gigol K. (red.), 2015, Płynność finansowa przedsiębiorstwa. Istota, pomiar, zarządzanie, Difin SA, Warszawa, s. 83-89.
• Owsiak S., 2015, Finanse, Polskie Wydawnictwo Ekonomiczne SA, Warszawa, s. 151-153.
• Remlein M., 2013, Rachunkowość grup Kapitałowych, Według polskiego prawa bilansowego i Międzynarodowych standardów sprawozdawczości finansowej, wydanie I, Wydawnictwo Naukowe PWN SA, Warszawa, s. 15-21.
• Remlein M., 2014, Cash pooling jako instrument zarządzania środkami pieniężnymi w grupie kapitałowej, Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego. Finanse. Rynki Finansowe. Ubezpieczenia. nr 70, s. 135-139
• Szumielewicz W., 2009, Cash management w grupach kapitałowych. Diagnozowanie, kształtowanie, ocena, Difin SA, s. 14-16.
• Walińska E. (red.), 2014, Rachunkowość finansowa, ujęcie sprawozdawcze i ewidencyjne, wydanie II zaktualizowane i rozszerzone, Wolters Kluwer SA, Warszawa.
• Ustawa z dnia 23 kwietnia 1964 r. Kodeks cywilny, Dz. U., z 2016 r., poz. 380 ze zm. o rachunkowości, Dz. U., z 2013 r., poz. 330 ze zm.
• http://www.krs-gus.pl/, Polska klasyfikacja działalności PKD - baza firm według branż.
• Interpretacja indywidualna z dnia 9 grudnia 2014 r., ILPB2/415-922/14-2/JK, Ministerstwo Finansów, Dyrektor Izby Skarbowej w Poznaniu.
• Pracowniczy program motywacyjny ESPP (Employee Share Purchase Program), 2015.
• Umowa z dnia 21.01.2013 r. - umowa o wspólnym zarządzaniu płynnością finansową grupy (cash pool agreement).

Identyfikatory

DOI

10.15611/pn.2016.445.18