Od modelu dwumianowego do modelu Blacka-Scholesa

• Autorzy: Elżbieta Kapica
• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Praca ta ma na celu przybliżenie i analizę podstawowych idei związanych z "przejściem granicznym" z modelu dwumianowego do modelu Blacka - Scholesa. Przejście to jest możliwe, bowiem logika modelu Blacka - Scholesa jest podobna do metody wyceny opcji na akcję opartej na założeniu o braku możliwości arbitrażu oraz dwumianowych zmianach cen akcji. (fragment tekstu)

Słowa kluczowe

PL

Ceny akcji; Model Blacka-Scholesa

EN

Shares prices; Black-Scholes model

• Czasopismo: Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu
• Rocznik: 2003
• Numer: nr 991 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek
• Strony: 227--235

Twórcy

autor

Elżbieta Kapica

• Akademia Ekonomiczna im. Karola Adamieckiego w Katowicach

Bibliografia

• Avellaneda M., Laurence P.: Quantitative modeling of derivative securities. From theory to practise. Chapman & Hall/CRC 2000.
• Chriss N.A.: Black-Scholes and beyond, option pricing models. McGraw-Hill 1997.
• Hull J.C.: Kontrakty terminowe i opcje. Wprowadzenie. Warszawa: WIG-Press 1997.
• Hull J.C.: Options, Futures and Other Derivatives. Prentice-Hall 2003.
• Jacobs B.J.: Capital ideas and market realities, option replication, investor behavior and stock market crashes. Blackwell Publishers 2000.
• Kat H.M.: Structured equity derivatives. The definitive guide to exotic options and structured notes. John Wiley & Sons 2001.
• Meyer M.: Continuous stochastic calculus with applications to finance. Chapman & Chall/CRC., 2001.
• Musiela M., Rutkowski M.: Martingale methods in financial modelling. Springer Verlag 1998.
• Prisman E.Z.: Pricing derivative securities. Academic Press 2000.
• Rubinstein M.: Rubinstein on Derivatives. Risk Books 1999.
• Wilmott P., Dewynne J., Howison S.: Option pricing: mathematical models and computation. Oxford Financial Press 2000.