Zakres działalności i oferta produktowa towarzystw funduszy inwestycyjnych w Polsce - uwarunkowania prawne

• Autorzy: Kamila Stańczak-Strumiłło

Warianty tytułu

The Scope of Business and a Product Offer of Investment Fund Companies in Poland - Legal Conditions

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

W artykule dokonano identyfikacji uwarunkowań prawnych zakresu działalności towarzystw funduszy inwestycyjnych (TFI) funkcjonujących w Polsce. Wskazano zmiany w przedmiocie działalności tych podmiotów w latach 1991-2016, jak również zaprezentowano determinanty strategii produktowych TFI oraz rozwój ich oferty produktowej w całym okresie ich funkcjonowania w Polsce. W artykule przeprowadzono również analizę przychodów TFI według poszczególnych rodzajów ich działalności. Pozwoliło to zweryfikować potencjalne możliwości TFI w zakresie kształtowania ich polityki produktowej. (abstrakt oryginalny)

EN

The paper identifies the legal conditions of the range of activities of Investment Management Companies (IMC) operating in Poland. There have been specified changes in the scope of activities of these entities in the years 1991-2016 and also presented the determinants of IMC's product strategies and the development of IMC's product offer over their functioning in Poland. The paper also examines the IMC's income according to the different types of business. Study made possible to verify the IMC's potential possibilities in creating product policy. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych (TFI); Regulacje prawne; Strategia produktu

EN

Investment fund companies; Legal regulations; Product strategy

• Czasopismo: Zarządzanie i Finanse
• Rocznik: 14 (2016)
• Numer: nr 4
• Strony: 163--182

Twórcy

autor

Kamila Stańczak-Strumiłło

• Uniwersytet Gdański

Bibliografia

• Gabryelczyk K. (2006), Fundusze inwestycyjne. Rodzaje, zasady funkcjonowania, efektywność, Oficyna Ekonomiczna, Kraków.
• Gawrzyał P. (2009), Determinanty konkurencyjności towarzystw funduszy inwestycyjnych. Aspekt krajowy i międzynarodowy, Poznań, praca doktorska, http://www.wbc.poznan.pl/dlibra/docmetadata?id=132879&from=&dirids=1&ver_id=&lp=1&QI=, dostęp dnia 1.10.2016.
• KNF (2016), http://www.knf.gov.pl/dla_rynku/PODMIOTY_rynku/Podmioty_rynku_kapitalowego/TFI_zarzadzanie_portfelami.html, dostęp dnia 20.10.2016.
• Kotler P. (1999), Marketing. Analiza, planowanie, wdrożenie i kontrola, Wydawnictwo FELBERG SJA, Warszawa.
• Meluch B., Nietrzepka E., Orlik T. (1993), Fundusze powiernicze - zbiorowy inwestor na rynku kapitałowym, Twigger S.A., Warszawa.
• Raport dotyczący sytuacji finansowej towarzystw funduszy inwestycyjnych (2005-2015), Departament Funduszy Inwestycyjnych, Urząd Komisji Nadzoru Finansowego, www.knf.gov.pl, dostęp dnia 7.10.2016.
• Raport Roczny IZFA (1999-2015), www.izfa.pl, dostęp dnia 23.04.2016.
• Raporty Dane kwartalne TFI (2010-2015), Departament Funduszy Inwestycyjnych, Urząd Komisji Nadzoru Finansowego, http://www.knf.gov.pl/opracowania/rynek_kapitalowy/dane/kw_tfi.html, dostęp dnia 12.10.2016.
• Stańczak-Strumiłło K. (2013), Uwarunkowania rozwoju funduszy inwestycyjnych w Polsce, Difin, Warszawa.
• Ustawa z dnia 16 listopada 2000 r. o zmianie ustawy o funduszach inwestycyjnych, Dz.U. Nr 114, poz. 1192.
• Ustawa z dnia 22 marca 1991 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi i funduszach powierniczych, Dz.U. Nr 35, poz. 155.
• Ustawa z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych i zarządzaniu alternatywnymi funduszami inwestycyjnymi, t.j. Dz.U. z 2016 r. poz. 1896.
• Ustawa z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych, Dz.U. Nr 146, poz. 1546.
• Ustawa z dnia 31 marca 2016 r. o zmianie ustawy o funduszach inwestycyjnych oraz niektórych innych ustaw, Dz.U. poz. 615.
• Ustawa z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustawy o funduszach inwestycyjnych, ustawy - Prawo bankowe oraz ustawy o nadzorze nad rynkiem finansowym, Dz.U. Nr 231, poz. 1546.