Wykorzystanie miar entropii i metod taksonomicznych do oceny sytuacji na światowych giełdach w latach 1995-2002

• Autorzy: Sebastian Majewski , Mariusz Doszyń

Warianty tytułu

Application of Measures of Entropy and Clustering Methods in Analysis of Situation of World Stock Exchanges in Years 1995-2002

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

W artykule zostały zastosowane miary entropii do uporządkowania giełd ze względu na wielkość wskaźników: P/E oraz całkowitej stopy zwrotu na giełdach papierów wartościowych w latach 1995-2002. W wyniku obliczenia miar entropii otrzymano wskaźniki przedstawiające stopień zdeterminowania (określoności) określonych układów. Następnie zbudowano rozkłady, na podstawie których poszukiwano giełd mających wpływ na wartości entropii rozkładów ze względu na wybrane wskaźniki. W tym celu posłużono się metodą k-średnich. Celem artykułu jest pokazanie stopnia zdeterminowania badanych układów ze względu na zmienne przyjęte do analizy. W badaniu została postawiona teza, iż miary entropii mogą być wykorzystywane do oceny rynków, a tym samym w procesie podejmowania decyzji inwestycyjnych. (fragment tekstu)

EN

The procedure of using measures of entropy in analysis of degree of determination of world stock exchanges in years 1995-2002 according to total return and PE ratio was presented. The k-means method was used to identify classes of stock exchanges having the biggest impact on the entropy. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Giełdy światowe; Entropia; Metody taksonomiczne

EN

World stock markets; Entropy; Taxonomic methods

• Czasopismo: Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu. Taksonomia
• Rocznik: 2004
• Tom: 11
• Numer: nr 1022 Klasyfikacja i analiza danych - teoria i zastosowania
• Strony: 50--58

Twórcy

autor

Sebastian Majewski

• Uniwersytet Szczeciński

autor

Mariusz Doszyń

• Uniwersytet Szczeciński

Bibliografia

• Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG Press, Warszawa 1998.
• Hozer J., Doszyń M., Ekonometria skłonności, PWE, Warszawa 2004 (w druku).
• Jajuga K., Statystyczna teoria rozpoznawania obrazów, PWN, Warszawa 1990.
• Jaskulski P., Taksonomia numeryczna. Wprowadzenie do problematyki klasyfikacji, "Biuletyn Antropologiczny" 1997, tom 1.
• Nowak E., Metody taksonomiczne w klasyfikacji obiektów społeczno-gospodarczych, PAN, Warszawa 1990.
• Pociecha J., Podolec B., Sokołowski A., Zając K., Metody taksonomiczne w badaniach społeczno-ekonomicznych, PWN, Warszawa 1988.
• Ritchie J.C., Analiza fundamentalna, WIG Press, Warszawa 1997.
• Theil H., Zasady ekonometrii, PWN, Warszawa 1979.
• Walesiak M., Uogólniona miara odległości w statystycznej analizie wielowymiarowej, Akademia Ekonomiczna, Wrocław 2002.