Kierunki rozwoju teorii portfela inwestycyjnego

• Autorzy: Elżbieta Ostrowska

Warianty tytułu

Directions of Development of the Theory of Investment Portfolio

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Celem artykułu jest wskazanie głównych nurtów rozwoju teorii portfela inwestycyjnego zdeterminowanych różnymi ważnymi wydarzeniami na rynkach finansowych (kryzysami). Wśród nich należy wymienić różne podejścia do portfela, a mianowicie: klasyczne, fundamentalne (w tym koncepcję portfela skoncentrowanego), behawioralne, a także alternatywne (aktywa niefinansowe). Wobec tego istotne znaczenie ma koncepcja zrównoważonego portfela inwestycyjnego

EN

The aim of this article is to identify the main trends in development of the theory of investment portfolio determined by various important events in the financial markets (crisis). These include various approaches to the portfolio, namely: classical, fundamental (including the concept of concentrated portfolio), behavioral, and alternative (non-financial assets). Therefore, the essential concept is a balanced investment portfolio(original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Inwestycje alternatywne

EN

Alternative investments

• Czasopismo: Pieniądze i Więź
• Rocznik: 2014
• Numer: nr 3(64)
• Strony: 63--68

Twórcy

autor

Elżbieta Ostrowska

• Uniwersytet Gdański

Bibliografia

• Hagstrom R., Portfel Warrena Buffetta. Potęga strategii inwestowania skoncentrowanego, Wyd. Naukowo-Techniczne, Warszawa 2001.
• Lintner J., The valuation of risky assets and the sellection of risky investments in stock and capital budgets, "Review of Economics and Statistics" 1965, t. 47.
• Lintner J., Security proces, risk and maximal gains from diversification, "Journal of Finance" 1965, t. 20.
• Markowitz H., Portfolio selection, "Journal of Finance" 1952, t. 7.
• Markowitz H., Portfolio selection: Efficient Diversification of Investment, Yale University Press, New Haven 1959.
• Ostrowska E., Portfel inwestycyjny klasycy/ty i alternatywny. Metody oceny, wydanie 2, C. H. BECK, Warszawa 2014.
• Sharpe W.F., A simplified model for portfolio analysis, "Management Science" 1963,1.19.
• Sharpe W.F., Capital asset prices: a theory of market equilibrium under conditions of risk, "Journal of Finance" 1964,1.19.
• Tarczyński W., Fundamentalny porfelpapierów wartościowych, PWE, Warszawa 2002.
• Tobin J., Liquidity preference as behavior towards risk, "Review of Economic Studies" 1958, t. 25.
• Tversky A., D. Kahneman, Belief in law of small numbers, "Psychological Bulletin" 1971, nr 2
• ---