Estimating Cyclical Component in CPI of Slovakia and Poland

• Autorzy: Eva Rublikova , Magdalena Rutkowska

Warianty tytułu

Estymacja składnika cyklicznego w słowackich i polskich szeregach CPI

• Języki publikacji: EN

Abstrakty

EN

As is mentioned in deterministic trend models could produce different cyclical components. It was showed that the length of cycle for Poland and Slovakia CPI differ. In Slovakia it is very short and it equals about two months contrary to Poland where it is about 3 years. The similar results were obtained both by means of ARMA models and the Fourier analysis. (fragment of text)

Artykuł prezentuje statystyczną analizę cykliczności w miesięcznych szeregach wskaźnika cen dóbr i usług konsumpcyjnych w Polsce i na Słowacji w okresie 1993-2005.
Przedstawiono klasyczne podejście do wyodrębnienia składnika cyklicznego z reszt równania trendu lub stochastycznego stacjonarnego procesu. Trend liniowy wraz z modelem AR(2) został użyty do modelowania trendostacjonarnego procesu dla Słowacji. Z kolei w przypadku polskiego CPI użyto trendu kwadratowego wraz z ARIMA(p, d, q)(P, D, Q)_s i GARCH(p, q). Wyniki zostały również potwierdzone za pomocą analizy Fouriera. (abstrakt oryginalny)

Słowa kluczowe

EN

Consumer prices; Time-series

PL

Ceny dóbr konsumpcyjnych; Szeregi czasowe

• Czasopismo: Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu
• Rocznik: 2006
• Numer: nr 1133 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek
• Strony: 438--445

Twórcy

autor

Eva Rublikova

• Economic University Bratislava

autor

Magdalena Rutkowska

• University of Lodz, Poland

Bibliografia

• Davidson R., MacKinnon J.G., Econometric Theory and Methods, Oxford University Press, New York 2004.
• Harvey A.C., Forecasting, Structural Time Series Models and the Kalman Filter, Cambridge University Press, 1989.
• Mills T.C., Modelling Trends and Cycles in Economic Time Series, Palgrave Mackmillan, New York 2003.