Warianty tytułu
Individual Retirement Accounts from the Perspective of Customer
Języki publikacji
Abstrakty
Nowy system emerytalny zaczął funkcjonować w roku 1999 i składał się z III filarów opartych na zasadzie zdefiniowanej składki. III filarowa konstrukcja systemu oparta była o koncepcję Banku Światowego. (Unia Europejska posługuje się inną koncepcją filarów - wg której ZUS i OFE tworzyłyby I filar, a PPE - II filar, zaś IKE - III filar). Obowiązkową częścią nowego systemu emerytalnego tworzą: filar I - repartycyjny (czyli PAYG) oparty instytucjonalnie na zreformowanym Zakładzie Ubezpieczeń Społecznych i filar II - kapitałowy oparty na otwartych funduszach emerytalnych zarządzanych przez prywatne powszechne towarzystwa emerytalne. III filar - dobrowolny tworzyły pracownicze programy emerytalne (w jednej z czterech form dopuszczonych przez ustawę, w zależności od produktu i instytucji zarządzającej środkami: pracowniczego funduszu emerytalnego, funduszu inwestycyjnego, zakładu ubezpieczeń na życie lub towarzystwa ubezpieczeń wzajemnych na życie). Ze względu na kryzys na rynku pracy i bezrobocie przekraczające 19% w roku 2004 system ten uzupełniono od września 2004 o dobrowolne indywidualne konta emerytalne. W tym samym roku przyjęto nową ustawę o pracowniczych programach emerytalnych, dostosowaną do transferów między pracowniczymi programami emerytalnymi i indywidualnymi kontami emerytalnymi. Wciąż jest brak ustawy o zakładach emerytalnych regulującej zasady wypłaty świadczeń z II filara oraz ustawy o emeryturach pomostowych, regulującej sytuację osób pracujących w szczególnych warunkach. Ustawa o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych lakonicznie stwierdza, że środki gromadzone są w OFE z przeznaczeniem na nabycie emerytur dożywotnich w zakładach emerytalnych, również ustawa o rentach i emeryturach z FUS przy obliczaniu emerytury minimalnej z nowego systemu odnosi się do emerytur dożywotnich wypłacanych przez zakłady emerytalne. (fragment tekstu)
New Polish pension system was implemented in the year 1999 and based on three components - mandatory PAYG, mandatory fully funded (open pension funds) and voluntary occupational pension schemes. In the year 2004 there was new element added - Individual Retirement Accounts (IRA). But there is still lack of regulations related to pay out phase from mandatory fully funded part of the system. Individual Retirement Accounts were added to the pension system as the consequence of extremely slaw development of Occupational Pension Schemes (OPS) due to huge increase of unemployment and economic slaw down after parliamentary elections 2001. Individual Retirement Accounts can be offered by financial institutions: banks, life insurance companies, brokerage firms and investment funds. Pension funds, which are specialized in the long-term pension savings, were not included in this list. As Individual Retirement Accounts are specific long term on purpose products, there were implemented limited tax incentives (TEE system), but no public educational campaign was enforced. Additionally financial institutions were obliged to make special informational duties related to IRA - all dispositions of customers related to sources saved on IRA shall be marked on a way allowing specific identifications. It is additional cost factor for financial institutions. There is also obligation to inform tax authorities about pay out form IRA. There is also possibility of transfers between IRA and OPS, but in case of earlier pay out from IRA in case of previous transfer from OPS 30% of basic contributions to OPS is transferred to PAYG component. The whole system is based on Defined Contribution construction (including IRA). The whole regulation related to OPS is to complicate and shall be simplified, what can reduce costs and increase attractiveness for customers. Also public education campaign is crucial to better explain Polish pension system shape and role of each component of the system especially importance of participation in voluntary savings. Also including Open Pension Funds as financial institutions offering IRA may support development of IRA and increase competition on this market and lead to better adaptation products to customers needs. (original abstract)
Twórcy
autor
- Komisja Papierów Wartościowych i Giełd; Komisja Nadzoru Ubezpieczeń i Funduszy Emerytalnych; Komisja Nadzoru Bankowego
Bibliografia
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171584182
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.