Szacowanie implikowanego ryzyka walutowego na podstawie modeli wyceny opcji

• Autorzy: Monika Bekier
• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Teoria i praktyka gospodarcza krajów o rozwiniętej gospodarce rynkowej wykształciła wiele sposobów pomiaru ryzyka oraz wykazała, że można aktywnie dążyć do unikania bądź ograniczania tzw. ryzyka rynkowego, związanego ze zmiennością cen instrumentów finansowych. Poszukuje się nowych metod dla danych ilościowych i jakościowych, wykorzystując do tego celu bardzo często statystyczne metody pomiaru ryzyka oparte na analizie wielowymiarowej, klasyfikacji i analizie danych, analizie dyskryminacji, teorii optymalizacji decyzji systemach eksperckich czy procedurach zarządzania jakością. Wreszcie, coraz częściej w miejsce klasycznych metod analizy ryzyka, stosuje się procedury oparte na własnościach instrumentów pochodnych.

Słowa kluczowe

PL

Rynek; Instrumenty finansowe; Ryzyko walutowe; Modele wyceny

EN

Market; Financial instruments; Currency risk; Pricing models

• Czasopismo: Prace Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Katowicach
• Rocznik: 1999
• Tom: Modelowanie preferencji a ryzyko '99. Cz. 1.
• Strony: 67--76

Twórcy

autor

Monika Bekier

• Uniwersytet Łódzki

Bibliografia

• Corrado C.J., Miller T.W. Jr. (1996). A Note on a Simple, Accurate Formula to Copute Implied Standard Deviations. Journal of Banking & Finance.
• Donahoe T. (1996). Derivatives Risk Control. Boston Contingency Analysis Website, http://www.contingencyanalysis.com.
• Galitz L. (1995). Financial Engineering. Tools and Techniques to Manage Financial Risk. FT Pitman Publishing.
• Haugen R.A. (1996). Teoria nowoczesnego inwestowania. WIG PRESS, Warszawa.
• Hull J. (1997). Kontrakty terminowe i opcje. Wprowadzenie. WIG PRESS, Warszawa.
• Jajuga K. (1998) Ogólna koncepcja zarządzania ryzykiem finansowym. AE, Wrocław.
• Jajuga K., Kuziak K., Markowski P. (1997). Inwestycje finansowe. AE, Wrocław.
• Majewska A. (1998). Wyznaczanie wartości opcji walutowych przy wykorzystaniu modelu Blacka-Scholesa. Bank i Kredyt, nr 11, s. 24-28.
• Instrumenty pochodne. (1997). Materiały Sympozjum Matematyki Finansowej. TAiWPN Universitas.
• Sławiński A. (1997) Ceny instrumentów terminowych jako źródło informacji o oczekiwaniach rynku. Bank i Kredyt, nr 6-7, s. 50-56.
• Weron A., Weron R. (1998). Inżynieria finansowa. WNT, Warszawa.