Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
The Methods Used in Distinguishing Random and Deterministic Systems
Języki publikacji
Abstrakty
Zasadniczym celem opracowania było omówienie kilku metod odróżniania szeregów generowanych przez deterministyczne, chaotyczne systemy dynamiczne od szeregów losowych, tj. wymiar korelacyjny, test mieszania, twierdzenie o resztach. Metody te posłużyły do analizy finansowych szeregów czasowych złożonych z cen akcji. Pod uwagę wzięto 15 spółek, których akcje są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie co najmniej od 17.05.1995 roku. Obliczenia przeprowadzono z użyciem programów napisanych przez autorkę w języku programowania Visual Basic oraz pakietu Microsoft Excel.(fragment tekstu)
In this paper we discuss some recent techniques used in distinguishing between probabilistic and deterministic behavior in stock price: the correlation dimension, Brock's residual theorem, the "shuffle diagnostic". Our data set has been composed of daily data obtained from GPW in Warsaw.(original abstract)
Rocznik
Strony
158--168
Opis fizyczny
Twórcy
autor
- Akademia Ekonomiczna im. Karola Adamieckiego w Katowicach
Bibliografia
- Brock W.A.: Distinguishing Random and Deterministic Systems: Abridged Version. "Journal of Economic Theory" 1986, No. 40, s. 168-195.
- Frank M., Stengos T.: Some Evidence Concerning Macroeconomic Chaos. "Journal of Monetary Economics" 1988a, Vol. 22, s. 423-438.
- Grassberger P., Procaccia I.: Characterization of Strange Attractors. "Phys. Rev. Lett." 1983. Vol. 50. s. 346-349.
- Grassberger P., Procaccia I.: Measuring the Strangeness or Strange Attractors. "Physica D" 1983a.
- Kim H.S, Eykholt R., Salas J.D.: Nonlinear Dynamics. Delay Time, and Embedding Windows. "Physica D" 1999, 127.
- Scheinkman J.A., LeBaron B.: Nonlinear Dynamics and Stock Returns. "The Journal of Business" 1989a, Vol. 62, No. 3, s. 311-337.
- Schuster H.G.: Chaos deterministyczny. Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 1995.
- Takens F.: Detecting Strange Attractors in Turbulence. Lecture Notes in Mathematics. Red. D.A. Rand, L.S. Young. Springer, Berlin 1981.
- Zawadzki H.: Chaotyczne systemy dynamiczne. AE, Katowice 1996.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171223283