Wyniki wyszukiwania - BazEkon

1

An Empirical Analysis of Factors Affecting Bank Interest Margins : Evidence from the South East European Countries

100%

Ganić M.

Comparative Economic Research

|

2018

|

21

|

nr 2

81-98

Niniejszy artykuł przedstawia analizę empiryczną czynników wpływających na wysokość bankowej marży odsetkowej w ośmiu krajach Europy Południowo-Wschodniej (SEE) w latach 2000-2014. Celem artykułu jest zbadanie głównych przyczyn zmian marży odsetkowej w wybranych krajach wymienionego regionu. Ponadto, w opracowaniu zbadano relację pomiędzy zmienną zależną - rozpiętością stóp procentowych (IRS - jako zmienna zastępcza analizy zmian rozpiętości marży odsetkowej) oraz zbiorem wybranych szczegółowych zmiennych w krajach Europy Południowo-Wschodniej z zastosowaniem metody przewidywania danych panelowych. Badanie to jest wykonane na podstawie zbiorczych danych dla całego sektora bankowego w wymienionych krajach. Zgodnie z założeniami, rezultat badań wskazał znaczenie ryzyka kredytowego, koncentracji banków, efektywności operatywnej i prognoz inflacji w wyznaczaniu wysokości marży odsetkowej. Co istotne, w przeciwieństwie do większości dotychczasowych badań empirycznych, stwierdzono odwrotną zależność pomiędzy zmienną koncentracji banków i wysokością marży odsetkowej, podobnie jak w przypadku efektywności operatywnej. Ponadto, w opisanym badaniu nie znaleziono statystycznie wystarczalnych dowodów iż marża odsetkowa jest determinowana przez wzrost gospodarczy, rentowność banku (mierzoną przez ROA) oraz ryzyko płynności. (abstrakt oryginalny)

2

Interest Margin Ratio of Socially Responsible Banks

100%

Zabawa J.

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

|

2013

|

nr 316 Current Problems of Banking Sector Functioning in Poland and in East European Countries

157-168

Obserwując współczesny rynek usług finansowych, można zaobserwować coraz więcej inicjatyw ze strony banków w zakresie społecznej odpowiedzialności biznesu (CSR - corporate social responsibility). Nasuwają się jednak pytania, czy owe społecznie odpowiedzialne banki są jednocześnie ekonomicznie efektywne oraz jaka jest ich sytuacja finansowa w porównaniu do całego sektora bankowego. Próba odpowiedzi na tak sformułowane pytania została przedstawiona w niniejszym artykule. W tym celu przeanalizowano kształtowanie się wskaźnika marży odsetkowej w polskim sektorze bankowym w latach 2010-2012. Do analizy wykorzystano dane finansowe pochodzące z bazy Bankscope oraz rocznych sprawozdań finansowych tych instytucji.(abstrakt oryginalny)

3

Wpływ czynników makroekonomicznych na poziom marży odsetkowej banków

75%

Borsuk M.

Studia i Prace Kolegium Zarządzania i Finansów / Szkoła Główna Handlowa

|

2016

|

z. 151

91-106

Celem artykułu jest identyfikacja makroekonomicznych determinant marży odsetkowej (NIM) w polskim sektorze bankowym. W tym celu zastosowano dynamiczny model panelowy na bazie danych z lat 1993-2013 o 45 bankach komercyjnych. Wyniki badania wskazują, że krótkoterminowe rynkowe stopy procentowe oraz dynamika PKB mają istotny wpływ na kształtowanie marży odsetkowej. Ponadto stwierdzono, że wartość opóźniona NIM jest kluczową zmienną wpływającą na poziom marży odsetkowej w długim okresie. (abstrakt oryginalny)

4

Rozliczenia wynikające z umów o finansowanie i realizację projektów badawczych, zawartych z Narodowym Centrum Nauki - wybrane problemy prawne

63%

Pecyna M.

Przegląd Prawa Handlowego

|

2021

|

nr 4

23-29

Tekst omawia doniosłe z punktu widzenia jednostek naukowych realizujących projekty badawcze na podstawie umów zawartych z Narodowym Centrum Nauki (NCN) kwestie rozliczeń po wygaśnięciu umowy. Chodzi przede wszystkim o dopuszczalność zastosowania potrącenia wierzytelności NCN o zwrot środków uznanych przez Dyrektora NCN za nienależycie wydatkowane, która jest częstokroć sporna, z wierzytelności jednostki naukowej o wypłatę środków na podstawie umowy o finansowanie i realizację innego projektu badawczego. Dodatkowo rozważaniu podlega sposób ustalenia odsetek za opóźnienie z zapłatą przez jednostkę naukową na rzecz NCN. W zakresie przedmiotowym tekstu przedstawione zostały także zagadnienia ogólniejsze, w tym charakter prawny umów o finansowanie i realizację projektu badawczego, właściwe normy prawne mające zastosowanie do oceny ich skutków prawnych. (abstrakt oryginalny)

5

The Use of a Value at Risk Measure for the Analysis of Bank Interest Margins

63%

Gemzik-Salwach A.

e-Finanse

|

2012

|

8

|

nr 4

15-29

The article describes the use of a Value at Risk measure to analyze the effectiveness of a bank. Among various existing possibilities of using this measure, the use of a new method has been proposed, namely, correcting various indicators of bank interest margins by using the Value at Risk measure. The newly established measures were then subjected to empirical tests, whose main objective was to test the capacity of the information resulting from the recourse to the proposed indicators. Using the data from financial statements of banks listed on the Stock Exchange in Warsaw in the years 1998-2012, two types of risk-adjusted bank interest margins were calculated, which provided a way to set the minimum levels that can be expected with the probability assumed in the calculation. The way in which these values are formed over time was then analyzed and they were finally compared with the typical values. (original abstract)

6

Analiza alternatywnych wskaźników indeksacji obligacji skarbowych

63%

Pszczółkowska M.

Studia Oeconomica Posnaniensia

|

2014

|

2

|

nr 2

68-90

Obligacje indeksowane są emitowane w Polsce od 1994 roku. Mimo że instytucje międzynarodowe oraz ekonomiści w wielu artykułach wskazują pozytywne aspekty ich wykorzystania, w ostatnim dziesięcioleciu nie były one często emitowane. Finansowano nimi średnio mniej niż 4% zadłużenia Skarbu Państwa. Charakterystyczne dla tych obligacji jest oprocentowanie, które składa się ze stałej marży odsetkowej powiększonej o zmienną wartość wskaźnika referencyjnego. W praktyce jest nim najczęściej inflacja, mierzona jako średni wzrost cen towarów i usług konsumpcyjnych. Jednak możliwe jest zastosowanie innych wartości odniesienia. Przeprowadzona analiza dotyczy lat 2005-2012 oraz czterech alternatywnych rozwiązań: dla inflacji bazowej bez cen administracyjnych oraz bez cen sezonowych, stopy wzrostu PKB dla szeregu wyrównanego sezonowo oraz surowego. W porównaniu z wartościami wypłacanych odsetek według stanu bieżącego, wymienione warianty okazały się mniej kosztowne dla budżetu państwa (emitenta) w istniejących w tym czasie warunkach gospodarczych. Wyzwaniem dla zarządzających długiem jest dobór właściwej formuły indeksowania ze względu na koszty obsługi długu publicznego oraz wysokość ceny bieżącej sprzedaży obligacji przez emitenta, która miałaby wpływ na wysokość zadłużenia. Ponadto wybrane rozwiązanie powinno uwzględniać reakcję inwestorów. Częste zmiany wskaźnika indeksacji mogą być przez nich negatywnie odbierane.(abstrakt oryginalny)

7

Determinants of Banks' Net Interest Margins in Honduras

63%

Nassar K., Martinez E., Pineda A.

Journal of Banking and Financial Economics

|

2017

|

nr 1(7)

5-27

This paper analyzes the determinants of banks' net interest margins in Honduras during 1998 to 2013 - a period characterized by increasing banks' net interest margins, foreign bank participation and consolidation. In line with findings in the previous literature, we find that operating costs are the most important drivers of banks' net interest margins. We also find that competition among banks has led to higher concentration and that funding by parent banks positively impacts foreign banks' net interest margins. Together, these results suggest that banks, particularly foreign banks, are under pressure to consolidate and reduce operating costs in order to offer competitive interest margins. We conclude that further structural reforms and consolidation may lower banks' net interest margins.

8

Wpływ wielkości firmy audytorskiej na wycenę przedsiębiorstwa przez inwestorów giełdowych oraz na ocenę ryzyka kredytowego, mierzoną oprocentowaniem kapitału dłużnego - na przykładzie spółek akcyjnych notowanych na GPW

63%

Tyrajski Ł.

Studia i Prace Kolegium Zarządzania i Finansów / Szkoła Główna Handlowa

|

2016

|

z. 151

W niniejszym opracowaniu zbadano zależność pomiędzy wielkością firmy audytorskiej a wyceną przedsiębiorstwa przez rynek kapitałowy. Dokonano również sprawdzenia, czy występuje istotna statystycznie zależność pomiędzy wysokością marż kredytowych a renomą i rozpoznawalnością audytora. Postawiono dwie hipotezy badawcze: 1) Inwestorzy giełdowi wyżej wyceniają przedsiębiorstwa audytowane przez dużych międzynarodowych audytorów, w porównaniu do przedsiębiorstw audytowanych przez lokalnych audytorów; 2) Banki oraz inne instytucje finansowe skłonne są pożyczać środki przedsiębiorstwom audytowanym przez bardziej renomowanych audytorów, przy niższych marżach kredytowych niż przedsiębiorstwom audytowanym przez audytorów o niższej renomie. Badania przeprowadzono na podstawie próby 80 spółek notowanych na GPW wchodzących w skład indeksu sWIG80. W badaniu zastosowano metodologię wykorzystaną w artykule: S. A. Mansi, W. F. Maxwell, D. P. Miller, Does Auditor Quality and Tenure Matter to Investors? Evidence from the Bond Market. (abstrakt oryginalny)

9

Względny charakter roszczenia w zakresie rekompensaty za koszty odzyskiwania należności oraz odsetek ustawowych za opóźnienie w transakcjach handlowych

63%

Dolniak P.

Przegląd Prawa Handlowego

|

2020

|

nr 2

28-33

Ustawa z 8.03.2013 r. o przeciwdziałaniu nadmiernym opóźnieniom w transakcjach handlowych, przed nowelizacją z 19.07.2019 r. występująca pod nazwą "Ustawa o terminach zapłaty w transakcjach handlowych", stanowi akt prawny wywołujący szereg problemów interpretacyjnych. Jedną z wątpliwości, jaka pojawia się na jej gruncie, jest ocena charakteru narzędzi służących przeciwdziałaniu opóźnieniom w zapłacie. Wątpliwość tę można sprowadzić do pytania - czy aby na pewno przewidziane ustawą zarówno rekompensata za koszty odzyskiwania należności, jak i wyższe odsetki to uprawnienie czy też może już obowiązek wierzyciela. Tezą niniejszej pracy jest względny charakter zakazu zrzeczenia się powyższych uprawnień, który został ustanowiony w art. 13 ustawy. Dopuszczalność zrzeczenia się przez wierzyciela uprawnień przyznanych mu na mocy ustawy ograniczona będzie jednak przez wiele warunków. Kluczowym elementem dla oceny ważności oświadczenia woli wierzyciela będzie w szczególności moment jego złożenia oraz przesłanki leżące u podstaw takiej decyzji. Celem udowodnienia powyższej tezy konieczne jest odwołanie się zarówno do dyrektywy unijnej, jak i orzecznictwa Trybunału Sprawiedliwości. (abstrakt oryginalny)

10

Finansowanie funduszy private equity przez banki komercyjne w Polsce

63%

Luciński W.

Ekonomika i Organizacja Przedsiębiorstwa

|

2011

|

nr 5

48-56

W obszarze bankowości europejskiej od początku lat 90 obserwuje się tendencję zmniejszania się marży odsetkowej. Ta erozja powoduje, że wynik odsetkowy w europejskich bankach w coraz mniejszym stopniu zależy od działalności kredytowo-depozytowej banków. W dużo większym zakresie jest on uzależniony od aktywności banków na rynkach kapitałowych, przykładowo poprzez zaangażowanie w inwestycje w private equity, gdzie mogą osiągać porównywalne, a nawet lepsze wyniki. Otwartość polskiego rynku finansowego powinna sprzyjać takim zachowaniom w polskim sektorze bankowym. Tak się jednak nie dzieje i nie ma potwierdzenia w praktyce gospodarczej, co dokumentują dane zawarte w artykule. Celem artykułu jest krótka analiza tej sytuacji. (abstrakt oryginalny)

11

Odsetki za opóźnienie w transakcjach handlowych jako mechanizm przeciwdziałania opóźnieniom w zapłacie

63%

Dolniak P.

Przegląd Prawa Handlowego

|

2018

|

nr 12

53-58

Celem ustawy o terminach zapłaty w transakcjach handlowych jest stworzenie mechanizmów przeciwdziałających opóźnieniom w zapłacie. Jednym z narzędzi, które mają gwarantować osiągnięcie powyższego założenia, są odsetki ustawowe za opóźnienie w transakcjach handlowych. Kształt obowiązujących przepisów, mimo nowelizacji z 9.10.2015 r., rodzi szereg problemów interpretacyjnych. Niejednoznaczny jest przede wszystkim zakres roszczeń, które uprawniają wierzyciela do powiększenia dochodzonych roszczeń o odsetki ustawowe za opóźnienie w transakcjach handlowych. Jak wynika z praktyki, odsetki te są niejednokrotnie naliczane od roszczeń związanych z nieprawidłowym wykonaniem umowy bądź od kar umownych, co, w świetle przepisów ustawy o terminach zapłaty w transakcjach handlowych, jawi się jako niedopuszczalne. Mimo nowelizacji ustawy nadal niejednoznaczny pozostaje również stosunek odsetek ustawowych za opóźnienie w transakcjach handlowych do odsetek ustawowych za opóźnienie przewidzianych w Kodeksie cywilnym. Wątpliwości budzi również możliwość zastrzeżenia przez strony transakcji handlowej odsetek umownych przekraczających wysokość odsetek umownych przewidzianych w Kodeksie cywilnym. (abstrakt oryginalny)

12

Determinanty marży odsetkowej banków w Polsce w okresie pokryzysowym

63%

Kil K., Ślusarczyk R.

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu

|

2016

|

nr 451 Finanse publiczne

162-174

W artykule dokonano analizy czynników wpływających na kształtowanie marży odsetkowej netto (NIM) banków spółdzielczych i komercyjnych w Polsce w latach 2010-2015. Dobór próby i okresu badawczego wynikał ze znacznego obniżenia wartości NIM banków działających w Polsce w ostatnich latach. Na bazie analizy literatury dokonano wstępnej analizy determinant NIM, w podziale na czynniki mikro- i makroekonomiczne. Dane jednostkowe pozyskano z bazy Bankscope (banki komercyjne) oraz z baz danych Banku BPS SA (banki spółdzielcze). Przeprowadzone badania panelowe wykazały zróżnicowanie wśród czynników wpływających na wartość NIM w bankach komercyjnych i spółdzielczych. Istotnym czynnikiem w obu grupach okazała się wartość krótkoterminowych stóp procentowych, co stanowi istotną informację także w obszarze polityki moneta(abstrakt oryginalny)

13

Tak zwane ujemne odsetki w świetle przepisów prawa

63%

Chłopecki A.

Przegląd Prawa Handlowego

|

2021

|

nr 2

13-17

Przedmiotem artykułu jest kwestia prawnej dopuszczalności wprowadzenia przez banki tzw. ujemnych odsetek. Autor wskazuje, że zgodnie z zasadą nominalizmu byłoby to bezprawne. Możliwe jest jednak, że posiadacz rachunku bankowego ponosi opłaty większe niż osiągane z odsetek zyski - nie mogą one być jednak liczone jako ujemne odsetki i muszą być wynikiem uczciwej kalkulacji poniesionych kosztów i marży banku.(abstrakt oryginalny)

14

Analiza sektorów bankowych w nowych krajach członkowskich Unii Europejskiej - wybrane zagadnienia

63%

Zaleska M., Ślązak E.

Bank i Kredyt

|

2004

|

nr 9

4-13

Celem opracowania jest porównanie niektórych wielkości i wskaźników finansowych sektorów banków komercyjnych w krajach, które z dniem 1 maja 2004 r. wstąpiły do Unii Europejskiej, ze szczególnym uwzględnieniem sektora polskiego. Analiza porównawcza dotyczy dziesięciu sektorów, przy czym w odniesieniu do niektórych wielkości wynikowych, m.in. współczynnika kosztów działania oraz marży odsetkowej, ze względu na niedostępność danych analiza obejmuje siedem lub osiem sektorów (Czech, Estonii, Litwy, Łotwy, Malty, Polski, Słowenii oraz w przypadku współczynnika fisklnego również Cypru). Opracowanie przygotowano na podstawie oficjalnych danych statystycznych publikowanych przez banki centralne i instytucje centralne analizowanych krajów.

15

Analysis of Banks' Interest Margins

63%

Gemzik-Salwach A.

e-Finanse

|

2010

|

vol. 6, numer specjalny

57-65

Artykuł poświęcony został możliwościom oceny efektywności usług bankowych na podstawie analizy ich marż odsetkowych, a jego celem było ukazanie nośności informacyjnej tych miar. W pierwszej części artykułu omówione zostały kwestie teoretyczne związane z wyznaczaniem różnych rodzajów marż odsetkowych oraz określeniem na ich podstawie tzw. rozbieżności stóp procentowych. Następnie zaprezentowano wyniki badań empirycznych, które zostały przeprowadzone w oparciu o dane pochodzące z kwartalnych sprawozdań finansowych wybranych banków, notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie w latach 1998-2009. Analiza obejmowała swoim zakresem kształtowanie się wszystkich omawianych wielkości w czasie, zarówno dla sektora bankowego jako całości, jak i w odniesieniu do poszczególnych banków. (abstrakt oryginalny)

16

Rola konkurencji w kształtowaniu i rozwoju polskiego sektora bankowego

63%

Pieronkiewicz H.

Zeszyty Fundacji Międzynarodowe Centrum Rozwoju Demokracji

|

1999

|

z. 38

13-16

Zmiany w gospodarce polskiej, wzrost edukacji finansowej społeczeństwa przyczyniły się do wzrostu konkurencji w sektorze bankowym. Głównymi czynnikami konkurencji są: procesy integracji kapitału i narastającej koncentracji rynku usług finansowych; zwiększenie znaczenia jakości i komplementarności portfela produktów; podnoszenie sprawności zarządzania ryzykiem finansowym i efektywności operacyjnej. W warunkach zmniejszania się marży odsetkowej na znaczeniu zyskuje sprawność finansowa instytucji finansowych. Strategia rozwoju banków musi zakładać rozwój technologiczny i organizacyjny. Na sytuację w tym sektorze wpływ będzie miał również rozwój banków zagranicznych oraz liberalizacja polityki licencyjnej.

17

Wykorzystanie metody rynkowych stóp procentowych w controllingu bankowym

63%

Foremna-Pilarska M.

Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego. Studia i Prace Wydziału Nauk Ekonomicznych i Zarządzania

|

2009

|

nr 16 Audyt wewnętrzny instrumentem zarządzania

353-361

Bank, jak każde przedsiębiorstwo komercyjne, jest samodzielną jednostką organizacyjną, która prowadzi działalność gospodarczą. Działalność ta polega na obsłudze operacji finansowych. Wymaga ona specjalnego zezwolenia i podlega nadzorowi bankowemu oraz prawu bankowemu. Dysponując określonymi zasobami (ludzkimi, pieniężnymi, rzeczowymi i informacyjnymi), bank stara się w warunkach ryzyka przetworzyć je w strumienie przychodów uzyskiwanych w procesach świadczenia usług finansowych określonym klientom na wybranych rynkach.(fragment tekstu)

18

Wykładnia art. 10 ust. 1 ustawy o terminach zapłaty w transakcjach handlowych - zagadnienia wybrane

51%

Naworski J. P.

Przegląd Prawa Handlowego

|

2019

|

nr 3

5-15

Przedmiotem artykułu jest wykładnia art. 10 ustawy o terminach zapłaty w transakcjach handlowych, a zwłaszcza pytanie, czy jedyną przesłanką domagania się przez wierzyciela od dłużnika równowartości 40 euro jest przysługiwanie mu uprawnienia do ustawowych odsetek za opóźnienie w transakcjach handlowych. Wynikiem zawartych w opracowaniu rozważań jest twierdząca na nie odpowiedź. Wierzyciela nie obciąża natomiast obowiązek wykazania poniesienia konkretnych kosztów odzyskiwania należności ani nawet podjęcia zmierzających w tym kierunku działań. (abstrakt oryginalny)

19

Wybrane aspekty metodologiczne analizy i oceny efektywności finansowej banku komercyjnego na potrzeby zarządzania aktywami i pasywami (przykład empiryczny)

51%

Korenik D.

Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu. Finanse i Bankowość

|

2000

|

6

|

nr 835

114-130

Omówiono takie instrumenty służące do monitorowania, analizy i oceny efektywności finansowej, jak: analiza wskaźnikowa efektywności finansowej, ocena efektywności produktów i usług bankowych według metody puli, analiza marż cząstkowych, analiza odchylenia marży odsetkowej. Posłużono się przykładem wybranego banku.

20

Pozaodsetkowe źródła przychodów

38%

Szafrański B.

Bank

|

2015

|

nr 5

10-11

Malejące stopy procentowe, skokowe obniżenie opłat interchange, ograniczony popyt na kredyty hipoteczne i konsumenckie to elementy otoczenia biznesowego, w którym funkcjonują dziś banki. Obecnie większość banków stosuje strategię utrzymania niskich opłat lub rezygnuje z nich, jeżeli tylko klient aktywnie korzysta z konta, kart płatniczych lub ze zdalnych kanałów dostępu i sam wykonuje transakcje. Na takim kliencie bank zarabia najwięcej i jego obsługa jest tańsza. Jest to co prawda wymuszone sytuacją, ale promuje rozwój i wykorzystanie nowych technologii przez bankowych klientów. (abstrakt autora)