Artykuł poświęcono zagadnieniu badania wpływu zmian oprocentowania na ceny akcji. Przedstawiono model stałego wzrostu dywidendy, zwany modelem Gordona-Shapiro i wskazano na jego błędy. Następnie szczegółowo omówiono model Leibowitza-Kogelmana.
2
Dostęp do pełnego tekstu na zewnętrznej witrynie WWW
Główny celem jest przedstawienie właściwości portfela dwuskładnikowego dla przypadku, kiedy wartość bieżąca jest oszacowana za pomocą trójkątnej liczby rozmytej. Wyznaczone zostały rozmyty oczekiwany czynnik dyskonta z portfela oraz oceny ryzyka nieprecyzyjności obciążającego ten portfel. Dzięki temu został opisany wpływ dywersyfikacji portfelowej na ryzyko nieprecyzyjności. (abstrakt oryginalny)
Autorzy przedstawili krótkoterminowe papiery dłużne jako źródło finansowania działalności operacyjnej przedsiębiorstwa. Zaprezentowano także funkcje jaką pełni bank w procesie organizacji emisji. Do 1994 roku Polski Bank Rozwoju pozostał jedynym dilerem commercial papers w Polsce.
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.