Wpływ oczekiwań na kształtowanie się indeksów giełdowych na przykładzie WIG

• Autorzy: Magdalena Osińska

Warianty tytułu

Expectations and the Stock Exchange Index

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

W artykule podjeto próbę budowy modelu ekonometrycznego dla indeksu giełdowego WIG w zależności od kilku procesów finansowych będących z nim w ścisłym związku. Model oszacowano w oparciu o próbę zawierającą dane dzienne z okresu 1.09.1997-31.08.1998.

EN

The author presents an econometric model which tries to explain the development of the daily index of Warsaw Stock Exchange by some other variables of the financial market, including the actual and expected values of the DM/PLN exchange rate and Dow-Jones index. The results indicate that Warsaw Stock Exchange does not confirm the effective market hypothesis. This would legitimate the attempts at modelling and forecasting of the developments in the stock market. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Koniunktura gospodarcza; Cykl koniunkturalny; Modele ekonometryczne; Indeks giełdowy

EN

Business trends; Business cycles; Econometric models; Stock market indexes

• Czasopismo: Prace i Materiały Instytutu Rozwoju Gospodarczego / Szkoła Główna Handlowa
• Rocznik: 1999
• Numer: nr 64 Barometry koniunktury dla gospodarki polskiej
• Strony: 85--89

Twórcy

autor

Magdalena Osińska