Warianty tytułu
Research of Susceptibility to Economic and Financial Risk Factors on the Warsaw Stock Exchange
Języki publikacji
Abstrakty
Jedną z podstawowych informacji, jaką pragnie zdobyć inwestor o interesującej go branży jest rozpoznanie firm (spółek-przedstawicieli najsilniej reprezentujących całą gałąź przemysły) i określenie wrażliwości portfela papierów wartościowych w badanym profilu produkcji na oddziaływanie niektórych czynników ekonomicznych i finansowych. Autor przedstawił przykłady mierzenia wrażliwości danego papieru wartościowego zgodnie z teorią Sharpe'a i na podstawie modelu Rossa. W artykule zbadano wrażliwość dwóch branż: piwowarskiej i ubezpieczeniowej na oddziaływanie następujących czynników ryzyka: inflację, rynkową stopę zwrotu, kurs dolara amerykańskiego (USD), marki niemieckiej (DEM), jena (IPY), funta (GBP), euro oraz stopę zwrotu wolną od ryzyka w latach 1997-1998. Wykorzystano dane miesięczne publikowane przez gazety "Rzeczpospolitą" i "Cedułę" Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie SA. Autorka podała wnioski z dokonanych obliczeń.
One of the most important information, which investor wants to get is a susceptibility to some economic and financial factors of the portfolio. The stock susceptibility can be measured by the beta coefficient (susceptibility of stock market changes) from the Sharpe's theory. The model created by Rossa (ATP) presumes that there is a lot of risk factors in the economy, which determine the situation on the Stock Exchange. This work shows how susceptible stoks of companies and branches to some basic economic and financial factors are. (original abstract)
Słowa kluczowe
Rocznik
Numer
Strony
195--203
Opis fizyczny
Twórcy
autor
Bibliografia
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000000010906
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.