Procesy dostosowań cenowych na polskim rynku wieprzowiny

• Autorzy: Stanisław Gędek

Warianty tytułu

Price Adjustment Processes on the Polish Pig Meat Market

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Analiza powiązań cenowych pomiędzy polskim rynkiem wieprzowiny a rynkami wybranych krajów UE przeprowadzona została przy pomocy modelu VAR. Przy pomocy analizy przyczynowości w sensie Grangera określony został kierunek przepływu impulsów cenowych. Funkcje odpowiedzi na impuls (IRF) wyznaczone w oparciu o wyniki estymacji modelu VAR pozwoliły na opis dynamiki dostosowań cenowych. Dekompozycja wariancji błędów prognoz posłużyła do określenia udziału zmienności cen na poszczególnych rynkach w wyjaśnianiu zmienności cen na danym rynku. Uzyskane wyniki wskazują, iż polski wieprzowiny był silnie powiązany cenowo z rynkami wieprzowiny krajów UE, a impulsy cenowe płynęły z rynków państw UE na rynek polski. Przeprowadzona analiza wykazała również, iż to przede wszystkim rynek niemiecki determinuje zmiany cen na rynku polskim, a udział rynku duńskiego był wyraźnie mniejszy, chociaż również znaczący.(abstrakt oryginalny)

EN

The VAR model was used in the analysis of pork price linkages between Polish market and the markets of selected EU countries. The Granger causality analysis was applied to determine the direction of price impulses. Impulse response function (IRF), the result of VAR model estimation, was used to describe the price adjustment dynamics. Decomposition of the variance of forecast error was used to determine the share price volatility on German and Danish pig meat markets in explaining price volatility on Polish pig meat market. The results of research indicate that the Polish pig meat market was strongly linked to pig meat markets of EU countries, and the price impulses flowed from EU countries' markets to the Polish market. Analysis also showed that German market determines the price changes on the Polish market. The share of the Danish market was clearly smaller, though also significant.(original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Mięso wieprzowe; Ceny żywności; Funkcje odpowiedzi na impuls; Model wektorowej autoregresji

EN

Pork meat; Food prices; Impulse Response Functions (IRF); Vector Autoregression Model (VAR)

• Czasopismo: Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych / Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego
• Rocznik: 2017
• Tom: 18(XVIII)
• Numer: nr 2
• Strony: 242--251

Twórcy

autor

Stanisław Gędek

• Politechnika Rzeszowska

Bibliografia

• Conforti P. (2004) Price Transmission in Selected Agricultural Markets. FAO Commodity and Trade Policy Research Working Papers, 7, 91-108.
• Kusideł E. (2000) Modele wektorowo - autoregresyjne VAR. Metodologia i zastosowania. ABSOLWENT, Łódź.
• Ljung G. M. and Box G. E. P. (1978) On a measure of lack of fit in time series models. Biometrika, 65, 297-303.
• Lütkepol H. (2007) New Introduction to Multiple Time Series Analysis. Springer-Verlag, Berlin.
• Lütkepol H., Krätzig M. (2004) Applied Time Series Econometrics. Cambridge University Press, New York.
• Maddala G. S. (2006) Ekonometria. PWN, Warszawa.
• Osińska M. (2006) Ekonometria finansowa. PWE, Warszawa.
• Stock J. H., Watson M. W. (2007) Introduction to Econometrics. Pearson/Addison Wesley, New York.
• Tomek W.G., Robinson K. L. (2001) Kreowanie cen artykułów rolnych. PWN, Warszawa.
• Welfe A. (2009) Ekonometria. Metody i ich zastosowanie. PWE, Warszawa.

Identyfikatory

DOI

10.22630/MIBE.2017.18.2.23