Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
Dyskusja o modelu wyceny aktywów i pasywów
Języki publikacji
Abstrakty
One of the dogmas of contemporary financial risk management comprises the assumption that the returns of an asset can be modelled as linearly dependent on the risk-free rate and the market returns; and the resulting Capital Asset Pricing Model (CAPM) has gained great popularity. The contribution focuses upon the CAPM and discusses its appropriateness, with attention being paid to validity of the model. (original abstract)
Jednym z dogmatów zarządzania rynkami kapitałowymi jest założenie, że stopa zwrotu może być modelowana jako funkcja liniowa stopy zwrotu bez ryzyka i rynkowej stopy zwrotu. Cieszący się dużą popularnością model CAPM poddano analizie ze względu na jego odpowiedniość i trafność. (abstrakt oryginalny)
Rocznik
Strony
48--56
Opis fizyczny
Twórcy
autor
- Matej Bel University, Banská Bystrica, Slovakia
autor
- Matej Bel University, Banská Bystrica, Slovakia
Bibliografia
- [1] Anděl J., Základy matematické statistiky, Matfyzpress, Praha 2005.
- [2] Benninga S., Financial Modeling. With a section on Visual Basic for Applications by Benjamin Czaczkes, The MIT Press, Cambridge/London 2000.
- [3] Campbell J.Y., Lo A.W., MacKinlay A.C., The Econometrics of Financial Markets, Princeton University Press, Princeton 1997.
- [4] Elton E.J., Gruber M.J. et al., Modern Portfolio Theory and Investment Analysis, Wiley, Hoboken 2007.
- [5] Mlynarovič V., Finančné investovanie. Teórie a aplikácie, Iura Edition, Bratislava 2001.
- [6] Potocký R., Lamoš F., Pravdepodobnosť a matematická štatistika, Alfa, Bratislava 1989.
- [7] Rao C.R., Linear Statistical Inference and Its Applications, Wiley, New York 2002.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171369501