Mechanizm podzielonej płatności VAT i jego wpływ na płynność przedsiębiorstwa

• Autorzy: Marta Kijuk

Warianty tytułu

Vat Split Payment Mechanism and Its Influence on a Company's Liquidity

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Mechanizm Podzielonej Płatności (MPP) stanowi jeden z najważniejszych filarów systemu ograniczania wielkości luki podatkowej dot. VAT w Polsce. W przeciwieństwie do innych elementów tego systemu, takich jak Jednolity Plik Kontrolny czy raportowanie danych bankowych w ramach Systemu Transakcyjnego Izby Rozliczeniowej, MPP wywiera znaczący wpływ na płynność przedsiębiorstwa. Ewidencjonowanie środków związanych z VAT na specjalnie do tego przeznaczonych rachunkach bankowych powoduje, że płynność przedsiębiorstwa z reguły się zmniejsza; również scenariusz całkowitej utraty płynności nie jest wykluczony. Ma to miejsce w szczególności w sytuacji, w której wypływ środków związanych z VAT w ramach MPP poprzedza ich wpływ, co wykazano na przykładzie, w drodze analizy porównawczej. Funkcjonujące w literaturze przedmiotu wskaźniki płynności wydają się niewystarczające do oszacowania wpływu MPP na płynność przedsiębiorstwa, z uwagi na brak rozróżnienia rodzajowego środków a vista na rachunkach bankowych, w związku z czym zaproponowano wprowadzenie modyfikacji istniejących wskaźników. Z kolei analiza zapotrzebowania na płynność za pomocą modeli określających optymalny poziom gotówki wykazuje, w zależności od przyjętych założeń, zwiększone zapotrzebowanie na płynność lub zwiększony koszt utrzymywania dotychczasowego poziomu płynności. Na uwagę zasługują też inne koszty związane z utrzymaniem płynności w reżimie MPP, np. opłaty bankowe. Wprowadzenie MPP ma zatem, z reguły, niekorzystny wpływ na płynność finansową przedsiębiorstwa, zarówno z perspektywy zapotrzebowania na płynność, jak i bezpośrednich oraz pośrednich kosztów związanych z MPP. (abstrakt oryginalny)

EN

Split Payment Mechanism (SPM) is one of the most important pillars of the system addressing the VAT gap in Poland. As opposed to other elements of this system, such as Standard Audit File for Taxes (SAF-T) or data reporting within the Clearing House Transactional System, SPM has a significant impact on a company's liquidity. Recording VAT-related funds in special purpose bank accounts usually results in reduced liquidity, with the scenario of total liquidity loss not being excluded either. This is specifically the case of a company whose VAT-related outflows within the SPM precede such inflows, which has been benchmarked against the as-is scenario, as an example. Liquidity indices, as currently found in the literature, seem to be insufficient to assess the SPM influence on a company's liquidity, as there is no distinction between different types of a vista funds recorded in bank accounts. As a result, a modification to existing liquidity indices has been suggested. On the other hand, the analysis of a company's liquidity needs using models estimating optimal cash levels indicates, depending on the assumptions made, an increased need for liquidity or an increased cost of maintaining the existing liquidity levels. What should also be noted is that there are other costs as well that are related to maintaining liquidity in the SPM regime, such as bank fees. Therefore, introducing SPM has, as a rule, a negative impact on a company's liquidity, both from the liquidity needs perspective, as well as direct and indirect costs related to SPM. (original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Płynność finansowa przedsiębiorstwa; Podatek od wartości dodanej (VAT); Metody płatności; Mechanizm podzielonej płatności

EN

Enterprises financial liquidity; Value Added Tax (VAT); Methods of payment; Split payment mechanism

• Czasopismo: Modern Management Review
• Rocznik: 2018
• Tom: 23 (XXIII)
• Numer: nr 25 (3)
• Strony: 125--139

Twórcy

autor

Marta Kijuk

• Szkoła Główna Handlowa w Warszawie

Bibliografia

• 1. Adalsteinsson G., The Liquidity Risk Management Guide. From Policy to Pitfalls, Wiley, Chichester 2014.
• 2. Aven T., Quantitative Risk Assessment. The Scientific Platform, Cambridge University Press, New York 2011.
• 3. Bień W., Zarządzanie finansami przedsiębiorstwa, Difin, Warszawa 2011.
• 4. Bojańczyk M., Finanse przedsiębiorstwa, Oficyna Wydawnicza SGH, Warszawa 2012.
• 5. Buljevich E.C., Park Y.S., Project Financing and the International Financial Markets, Springer, Berlin 2009.
• 6. CIMA Study Text. Operational Paper F1. Financial Reporting and Taxation for Exam in 2017, BPP Learning Media, London 2016.
• 7. Dahmen A., Jacobi P., Bankowa obsługa przedsiębiorstw, CeDeWu, Warszawa 2009.
• 8. Endovitsky D.A., Popkova E.G. (red.), Management of Changes in Socio-Economic Systems, Springer, Cham 2018.
• 9. Grzywacz J., Współpraca przedsiębiorstwa z bankiem, Difin, Warszawa 2006.
• 10. Kuchmacz J., VAT w systemie rachunkowości przedsiębiorstwa, Wolters Kluwer, Warszawa 2016.
• 11. Motylska-Kuźma A., Wieprow J., Decyzje finansowe w przedsiębiorstwie. Problemy i zadania, Difin, Warszawa 2013.
• 12. Noga A., Teorie przedsiębiorstw, PWE, Warszawa 2010.
• 13. Prędkiewicz K., Golej R., Zarządzanie finansami przedsiębiorstwa, Marina, Wrocław 2015.
• 14. Szelągowska A. (red.), Współczesna bankowość korporacyjna, CeDeWu, Warszawa 2011.
• 15. Ustawa z dnia 15 grudnia 2017 r. o zmianie ustawy o podatku od towarów i usług oraz niektórych innych ustaw (Dz.U. z 2018 r., poz. 62).
• 16. Ustawa z dnia 24 listopada 2017 r. o zmianie niektórych ustaw w celu przeciwdziałania wykorzystywaniu sektora finansowego do wyłudzeń skarbowych (Dz.U. z 2017 r., poz. 2491).
• 17. Ustawa z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Ordynacja podatkowa (tekst jedn. Dz.U. z 2017 r., poz. 201).
• 18. Ustawa z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny (tekst jedn. Dz.U. z 2017 r., poz. 459).
• 19. Druk nr 1864: uzasadnienie rządowego projektu ustawy o zmianie ustawy o podatku od towarów i usług oraz niektórych innych ustaw, Warszawa, 27.09.2017, http://www.sejm. gov.pl/Sejm8.nsf/druk.xsp?nr=1864.
• 20. Luka VAT w Polsce w 2017 r. zmniejszy się o ok. 13 mld zł, 19.10.2017 r., https://www.pwc. pl/pl/media/2017/2017-10-19-pwc-luka-vat-2017.html
• 21. Portal Podatkowy: Jednolity Plik Kontrolny (JPK_VAT): Co to jest JPK_VAT, https://www. finanse.mf.gov.pl/web/wp/pp/jpk/jpk_vat-ogolnie
• 22. Szacunkowe dane o wykonaniu budżetu państwa za styczeń-grudzień 2017 r., Warszawa, 31.01.2018 r., https://www.mf.gov.pl/documents/764034/5924039/20180131_Szacunkowe_ wykonanie_budzetu_styczen_grudzien_2017+r..pdf

Identyfikatory

DOI

10.7862/rz.2018.mmr.29