Wyniki wyszukiwania - BazEkon

1

The Impact of Changes in Indirect Tax Rates on Inflation in Selected EU Countries

100%

Moździerz A.

Annales Universitatis Mariae Curie-Skłodowska. Sectio H. Oeconomia

|

2017

|

51

|

nr 4

257-267

Celem artykułu jest rozpoznanie, w jakim stopniu w krajach UE poziom wskaźnika cen był kształtowany pod wpływem zmian stawek podatków pośrednich. W celu porównywalności danych analizę przeprowadzono w oparciu o zharmonizowany wskaźnik cen konsumpcyjnych (HICP) oraz zharmonizowany wskaźnik cen konsumpcyjnych przy stałych stawkach podatkowych (HICP-CT). Do pogłębionych analiz, mających na celu rozpoznanie wprowadzonych zmian stawek VAT i podatku akcyzowego, wybrano sześć krajów, dla których różnica między HICP a HICP-CT była najwyższa: Rumunia, Węgry, Grecja i kraje nadbałtyckie. Obserwacją objęto dekadę 2007-2016. Na podstawie przeprowadzonych badań można wnioskować, że struktura systemu podatkowego, z wysokim udziałem podatków pośrednich, wyposaża władze fiskalne w istotne możliwości kształtowania poziomu cen.(abstrakt oryginalny)

2

The Inflation Impact of Selected European Union Members on Polish Inflation

100%

Czaja J., Kuźmiński Ł.

e-Finanse

|

2012

|

8

|

nr 2

11-24

The article aims at determining the inflation influence between Poland and selected EU member states. Although for some time the general inflation level in those countries was definitely controllable, the problem seems to be returning. That is why in this article, using the model of Vector Auto Regression (VAR) and Granger causality test, we are attempting to determine inflation influences on Poland. The study confirmed the impact of the selected countries on Polish inflation, expressed the general HICP index. However, in the case of Germany, the method has not proved the existence of such interactions. For this reason, it is made an attempt to clarify the reasons for non-compliance findings with data showing Germany as a Polish main trading partner for more than two decades. The authors try to show that lack of influence can be seen in the excessive generality of the main HICP index and predict that the chosen method confirm the effect of foreign trade indices in the HICP. (original abstract)

3

Zróżnicowanie cen kontrolowanych i inflacji w Unii Europejskiej

100%

Kołodziej J., Paluszak G.

Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu

|

2006

|

nr 1099 Spójność społeczna, gospodarcza i terytorialna w polityce Unii Europejskiej

137-152

Przybliżono pojęcie i zakres cen kontrolowanych w Unii Europejskiej. Przedstawiono zróżnicowanie poziomu cen kontrolowanych w Unii Europejskiej. Omówiono przyczyny zróżnicowania poziomu wybranych cen kontrolowanych w krajach UE oraz wpływ cen kontrolowanych na stopę inflacji i jej zróżnicowanie w strefie euro.

4

Examination of Seasonal Volatility in HICP for Baltic Region Countries : Non-Parametric Test versus Forecasting Experiment

84%

Lenart Ł.

Central European Journal of Economic Modelling and Econometrics (CEJEME)

|

2017

|

9

|

nr 1

29-67

The aim of this paper is to examine the problem of existing seasonal volatility in total and disaggregated HICP for Baltic Region countries (Denmark, Estonia, Latvia, Finland, Germany, Lithuania, Poland and Sweden). Using nonparametric tests, we found that in the case of m-o-m prices, including fruit, vegetables, and total HICP, the homogeneity of variance during seasons is rejected. Based on these findings, we propose an exponential smoothing model with periodic variance of error terms that capture the repetitive seasonal variation (in conditional or unconditional second moments). In a pseudo-real data experiment, the short-term forecasts (nowcasting) for the considered components of inflation were determined using different specifications of considered models. The forecasting performance of the models was measured using one of the scoring rules for probabilistic forecasts called logarithmic score. We found instead that while the periodic phenomenon in variance was statistically significant, the models with a periodic phenomenon in variance of error terms do not significantly improve forecasting performance in disaggregated cases and in the case of total HICP. The simpler models with constant variance of error term have comparative forecasting (nowcasting) performance over the alternative model. (original abstract)

5

Statystyczne modele pomiaru inflacji w praktyce banków centralnych

84%

Gatnar E.

Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu. Taksonomia

|

2018

|

30

|

nr 507 Klasyfikacja i analiza danych - teoria i zastosowania

75-85

Indeks cen towarów konsumpcyjnych jest ważnym wskaźnikiem, wpływającym na decyzje podmiotów gospodarczych. Jest też kluczowym parametrem dla banków centralnych stosujących w swojej polityce pieniężnej strategię bezpośredniego celu inflacyjnego. Celem artykułu jest omówienie trzech modeli pomiaru inflacji: stosowanego w Polsce przez NBP wskaźnika CPI (Consumer Price Index) na podstawie struktury wydatków wylosowanych gospodarstw domowych na towary i usługi znajdujące się w tzw. koszyku inflacyjnym; stosowanego przez EBC wskaźnika HICP (Harmonised Index of Consumer Prices), wskaźnik zharmonizowany, w którym struktura spożycia jest określana na podstawie danych z Rachunków Narodowych; oraz stosowanego przez FED w USA wskaźnika PCE (Personal Consumption Expeditures Index). W pracy dokonano także analizy ich własności ze względu na prawidłowość ujęcia zmian cen konsumpcyjnych oraz omówiono ich znaczenie dla prowadzenia polityki pieniężnej przez wybrane banki centralne(abstrakt oryginalny)

6

Źródła fluktuacji realnego efektywnego kursu EUR/ PLN

84%

Waszkowski A.

Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych / Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego

|

2011

|

12(XII)

|

nr 2

389-398

W artykule poruszono problem wyjaśnienia źródła fluktuacji realnego efektywnego kursu walutowego na przykładzie EUR/ PLN wykorzystując podejście równowagi. Punktem wyjścia było opracowanie modelu wektorowej autoregresji oraz jego strukturalnej postaci. Specyfikacji modelu dokonano w oparciu o pracę Claridy i Galiego [1994], wykorzystując kwartalny szereg czasowy 1996- 2010 dla Polski i strefy euro. Pozwoliło to na estymację sytemu składającego się z trzech zmiennych: PKB, REER oraz HICP. Celem określenia źródła fluktuacji realnego kursu EUR/ PLN przeprowadzono dekompozycję wariancji błędu prognozy. Okazało się, że największe znaczenie (powyżej 80%) w wyjaśnieniu wariancji REER mają szoki popytowe. (abstrakt oryginalny)

7

Litwa w strefie euro. Proces wejścia i skutki inflacyjne wprowadzenia nowej waluty

84%

Wołkonowski J.

International Business and Global Economy

|

2017

|

nr 36

171-182

Celem artykułu jest zbadanie procesu wstąpienia Litwy do eurostrefy w 2015 r. oraz inflacji po wprowadzeniu euro. Dane statystyczne odnośnie wielkości inflacji w latach 2015-2016 nie dawały powodów do niepokoju, jednak ceny na poszczególne towary odnotowały w tym okresie wzrost, co wywołało duże niezadowolenie mieszkańców Litwy. W artykule przeanalizowano inflację oraz zmiany cen na poszczególne dobra (m.in. dla 40 najczęściej kupowanych produktów). W analizie zastosowano metodę porównawczą oraz zbadano zmiany wag, obliczając średnio- roczne stopy zmian dla klas towarów w zharmonizowanym indeksie cen (HICP) i wykorzystując dane statystyczne Eurostatu, Departamentu Statystyki Litwy, Banku Światowego i Europejskiego Banku Centralnego z lat 2013-2016. Na podstawie przeprowadzonej analizy stwierdzono, że po wprowadzeniu euro nastąpił wzrost cen na poszczególne towary i usługi, jednak spadek cen ropy naftowej na rynkach światowych zniwelował te wzrosty w koszyku, dlatego też inflacja pozostała na niskim poziomie. (abstrakt oryginalny)

8

The Price Stability Oriented Monetary Policy of the European Central Bank

84%

Gasiński W., Misztal A.

Comparative Economic Research

|

2010

|

13

|

nr 3

5-15

Celem niniejszego artykułu jest przedstawienie polityki pieniężnej EBC w kontekście stabilizacji cen. EBC rozpoczął swoją działalność w roku 1998 i od tego czasu wraz z Europejskim Systemem Banków Centralnych odgrywa istotną rolę w prowadzeniu polityki pieniężnej Unii Europejskiej. Polityka ta jest specjalnym narzędziem stosowaną przez bank centralny oraz rządy narodowe w celu oddziaływania na gospodarkę. Jednym z działań jest oczywiście wpływ na podaż pieniądza i innych istotnych wskaźników. W niniejszym artykule autorzy starają się dokonać analizy polityki pieniężnej prowadzonej przez EBC ze szczególnym uwzględnieniem HICP. (abstrakt oryginalny)

9

Spór o stabilność cen w strefie euro

84%

Paluszak G.

Zeszyty Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

|

2005

|

nr 59

58-70

Celem artykułu jest przedstawienie uzasadnienia wyboru stabilnego poziomu cen w strefie euro, jako niskiej pozytywnej stopy inflacji i jego ocena. W artykule przedstawiono cel stabilności cen w interpretacji Europejskiego Banku Centralnego.

10

Modeling of Residential Property Prices Index Using Committees of Artificial Neural Networks for Pigs the European-G8 and Poland

84%

Wiśniewski R.

Argumenta Oeconomica

|

2017

|

nr 1 (38)

145-194

This paper develops models of residential property prices indices for PIGS, the European-G8 and Poland using a committee of artificial neural networks approach. Quarterly time series data are applied for testing and the empirical results suggest that population growth, unemployment rate, final consumption expenditure, net national income (ANNI), household final consumption expenditure, long-term interest rates, HICP rate of change of housing, water, electricity, gas and other fuels, HICP housing services, HICP actual rentals for housing, and HICP maintenance and repair of the dwelling are the major determinants of the residential property price index in PIGS, the European-G8 and Poland. The developed models show that the economic and financial situation in a given country affects the residential property markets. Residential property markets are connected, despite the fact that they are situated in different parts of Europe. The economic and financial crisis in the countries of the PIGS group affects not only the PIGS markets but also the real estate markets of the European-G8 and Poland. The results also suggest that a methodology based on a committee of artificial neural networks has the ability to learn, generalize, and converge the residential property prices index3.

11

Polityka stabilizacyjna Europejskiego Banku Centralnego a nierównowaga finansów publicznych w strefie euro

84%

Miruszewski T.

Prace Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej w Gdańsku

|

2011

|

12 Działanie współczesnych przedsiębiorstw : determinanty kulturowe, zasobowe i samorządowe

171-183

W warunkach narastającej presji inflacyjnej i utrzymującej się chronicznej nierównowagi w sferze finansów publicznych w wybranych gospodarkach strefy euro Europejski Bank Centralny, w ramach realizowanego modelu polityki monetarnej po 2009 r., realizuje politykę stabilizacji płynności w sektorze bankowym, przy stopniowym rozbudowaniu działań w obszarze makroekonomicznego nadzoru ostrożnościowego. EBC kontynuuje w niezmienionym modelu realizację podstawowego celu polityki monetarnej, czyli kształtowanie HICP w średnim okresie na poziomie 2%, przy jednoczesnym stopniowym odchodzeniu od niestandardowych przedsięwzięć stabilizacyjnych wprowadzonych po nasileniu wstrząsów kryzysowych jesienią 2008 r., a jednocześnie rozszerzeniu ulegają działania konsultacyjno - opiniotwórcze w formule udziału w gremiach (EFSF) i strukturach w procesie wypracowania uregulowań i mechanizmów decyzyjnych trwale stabilizujących system finansowy strefy euro. (abstrakt oryginalny)

12

Zjawisko uporczywości (inercyjności) inflacji w Polsce

84%

Misztal P.

Ekonomista

|

2014

|

nr 3

397-417

Celem artykułu jest analiza zjawiska uporczywości (inercyjności) inflacji w gospodarce Polski. Uporczywość inflacji oznacza silną dodatnią zależność między inflacją z bieżącego okresu i okresów poprzedzających. Powoduje to trudności w hamowaniu inflacji po okresie jej przyspieszonego wzrostu, a niezbędne dostosowania trwają dłużej i powodują większą zmienność produkcji i zatrudnienia. Analiza empiryczna oparta na zastosowaniu modelu wektorowej autoregresji - VAR potwierdziła występowanie w Polsce w okresie 1996-2012 stosunkowo wysokiej uporczywości (inercyjności) inflacji. Stopień uporczywości inflacji jest zróżnicowany w poszczególnych grupach towarów i usług uwzględnianych w obliczaniu ogólnego indeksu cen konsumpcyjnych. Największa inercyjność cen występuje w takich grupach towarowych jak napoje alkoholowe i wyroby tytoniowe oraz odzież i obuwie, zaś najniższa w przypadku usług komunikacyjnych. (abstrakt oryginalny)

13

Bezwzględna stopa inflacji w gospodarce polskiej

84%

Brzoza-Brzezina M., Kotłowski J.

Gospodarka Narodowa

|

2009

|

nr 9

1-21

Autorzy podjęli próbę oszacowania wskaźnika HICP po wyłączeniu wpływu zmian cen względnych, zmiany te mogą bowiem wywierać istotny wpływ na tradycyjne miary inflacji utrudniając władzom monetarnym rozpoznanie rzeczywistych źródeł wzrostu lub spadku inflacji. Obliczenia zostały oparte na modelu czynnikowym, na którego parametry nałożono odpowiednie restrykcje. Autorzy tłumaczą, że oszacowana miara, którą w pracy nazwano bezwzględną stopą inflacji, charakteryzuje się mniejszą zmiennością niż indeks HICP. Według autorów dotychczasowe okresy znaczących wzrostów inflacji, jakie miały miejsce w latach 1999-2000 oraz 2004-2005 wiązały się w znacznym stopniu ze zmianami cen względnych. Natomiast obserwowane w ostatnim okresie (2006-2008) przyspieszenie wzrostu cen zidentyfikowane zostało przede wszystkim jako wzrost bezwzględnej stopy inflacji. Może to zdaniem autorów świadczyć o zdecydowanie większej roli czynników popytowych przy generowaniu obecnego wzrostu cen.

14

Estimating pure inflation in the Polish economy

84%

Brzoza-Brzezina M., Kotłowski J.

Department of Applied Econometrics Working Papers

|

2009

|

nr 3

23

This paper uses a restricted factor model to estimate the HICP index excluding relative prices changes. The index thus obtained, hereinafter referred to as pure inflation, demonstrates stronger relationship to the central bank instrument (short-term interest rate) than the HICP index and selected measures of core inflation. Pure inflation has also a forecasting performance for future HICP comparable or better than that of competing models. The estimated variable indicates a much weaker role of changes in relative prices in the recent period of rising inflation (2006-2008) than during previous inflation increases (1999-2000 and 2004-05). This may show that inflation was mainly driven by demand pressures in the years 2006-2008.(original abstract)

15

Porównanie trafności jednorocznych prognoz polskiej koniunktury sporządzanych przez krajowe i międzynarodowe instytucje ekonomiczne

67%

Grechuta A.

Bank i Kredyt

|

2018

|

nr 1

63-91

Dobra znajomość przyszłych warunków działania jest niezbędna do osiągnięcia sukcesu w przedsięwzięciach gospodarczych. W makroekonomii warunki te nazywa się koniunkturą. W tym świetle znaczenie przewidywania koniunktury nie budzi wątpliwości, nie dziwi zatem, że wiele podmiotów zajmuje się tworzeniem prognoz ekonomicznych. Prognozy te w niejednakowym stopniu różnią się w zależności od instytucji, więc bardzo ważnym zagadnieniem jest ocena, które z nich charakteryzują się większą trafnością. W niniejszej pracy porównano trafność jednorocznych prognoz polskiej koniunktury sporządzanych przez Narodowy Bank Polski (NBP), Ministerstwo Finansów (MF), Komisję Europejską (KE), Organizację Współpracy Gospodarczej i Rozwoju (OECD) oraz Międzynarodowy Fundusz Walutowy (IMF). Badano trafność prognoz ex post w okresie 2004-2016, z uwzględnieniem korekt dla poszczególnych instytucji, związanych z dostępnością danych. Zmiany koniunktury opisywano za pomocą wybranych charakterystyk: rocznej dynamiki produktu krajowego brutto (PKB), inflacji mierzonej wskaźnikiem cen i towarów konsumpcyjnych (CPI) lub zharmonizowanym indeksem cen konsumpcyjnych (HICP) oraz stopy bezrobocia. Do badania trafności prognoz sporządzonych przez poszczególne instytucje wykorzystano wybrane miary jakości predykcji ex post, m.in.: średni błąd prognozy (ME), średni bezwzględny błąd prognozy (MAE), pierwiastek błędu średniokwadratowego (RMSE), współczynnik U-Theila oraz dekompozycje błędu średniokwadratowego. (abstrakt oryginalny)

16

Konkurencyjność cenowa w obszarze turystyki

67%

Skalska T.

Przedsiębiorczość i Zarządzanie

|

2015

|

t. 16, z. 4, cz. 2 Zarządzanie w regionie turystycznym

163-178

Wpływ cen na zachowania nabywcze konsumentów oraz możliwość ich porównywania w obszarze turystyki staje się coraz bardziej interesującym i coraz częściej podejmowanym zagadnieniem, jednym z najważniejszych wymiarów konkurencyjności w turystyce. Ceny uwzględniane są w różnorakich indeksach konkurencyjności, liczonych zarówno przez poszczególne kraje, jak i instytucje międzynarodowe (np. WEF, OECD). Podstawowym ograniczeniem pojawiającym się w wykorzystaniu danych empirycznych jest ich porównywalność w trzech głównych wymiarach: czasie, przestrzeni oraz w odniesieniu do wartości produktu dla klienta. Próbą rozwiązania problemu nieporównywalności cen jest nie tylko wykorzystanie Parytetu Siły Nabywczej i zharmonizowanych wskaźników cen konsumpcyjnych, ale także przedstawiona w artykule propozycja skonstruowania Indeksu Turystycznych Cen Konsumpcyjnych oraz wskaźnika użyteczności produktu, odzwierciedlającego wartość produktu dla klienta, a następnie odniesienie tak skwantyfikowanej użyteczności do ceny. Obydwie propozycje wymagają dalszych badań(fragment tekstu)

17

Inflacja a oczekiwania inflacyjne w strefie euro. Ekonometryczna analiza na podstawie wyników testów koniunktury

67%

Grzęda-Latocha R.

Wiadomości Statystyczne

|

2006

|

nr 4

8-19

W artykule podjęto próbę weryfikacji wzajemnych oddziaływań między inflacją a oczekiwaniami inflacyjnymi badanymi metodą testu w 12 krajach Eurosystemu w okresie styczeń 1991 r. - czerwiec 2005 r. Otrzymane rezultaty analizy ekonometrycznej dają podstawy do wnioskowania o wpływie oczekiwań inflacyjnych gospodarstw domowych na inflację bazową. Natomiast wydaje się, że oczekiwania inflacyjne gospodarstw domowych nie są kształtowane pod wpływem inflacji bazowej. Ponadto wyniki badań sugerują, że brak jest oddziaływań między oczekiwaniami inflacyjnymi gospodarstw domowych a inflacją HICP. Z kolei, związek inflacji PPI z oczekiwaniami inflacyjnymi producentów można opisać jako dwukierunkową relację

18

Zastosowanie tablic przepływów międzygałęziowych do modelowania procesów inflacyjnych

67%

Przybyliński M., Gorzałczyński A.

Gospodarka w Praktyce i Teorii

|

2016

|

nr 1(42)

51-62

Celem niniejszego opracowania jest wstępna próba oceny modelu cen input-output jako narzędzia do prognozowania inflacji. Zaproponowano procedurę prognozowania popularnego indeksu HICP. Została ona przetestowana na przykładzie gospodarki Danii w latach 2000-2007, co wynikało z dostępności materiału statystycznego. Procedura polega na rozwiązaniu modelu cen input-output dla otwartej gospodarki, a następnie zastosowaniu odpowiednich wag do obliczenia makroekonomicznego deflatora konsumpcji gospodarstw domowych. W eksperymencie założono, że zmienne egzogeniczne modelu cenowego zostały przewidziane ze 100% trafnością, a parametry modelu przyjęto na poziomie z poprzedniego roku. Błędy tak uzyskanych prognoz zostały zdekomponowane na trzy składowe. Proponowana procedura znacznie różni się od najczęściej stosowanych metod prognozowania inflacji, które opisują zachowanie się makroekonomicznych wskaźników cenowych (z częstotliwością większą niż roczną) przy użyciu modeli stochastycznych. (abstrakt oryginalny)

19

Polityka monetarna Europejskiego Banku Centralnego w warunkach niestabilności fiskalno-budżetowej gospodarek krajów strefy euro po roku 2008

67%

Miruszewski T.

Zeszyty Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej w Poznaniu

|

2011

|

nr 35 Wyzwania dla uczestników rynków finansowych w obliczu współczesnego kryzysu ekonomicznego

415-426

Globalne wstrząsy kryzysowe na rynkach finansowych w istotnym zakresie zmodyfikowały uwarunkowania i procedury kształtowania stabilności finansowej w strefie euro. Główny obszar interwencyjnej stabilizacji, czyli zasilanie międzybankowego rynku pieniężnego w płynność operacjami refinansującymi to jeden z głównych instrumentów polityki monetarnej. Stabilność finansowa uwarunkowana jest jednocześnie potrzebą wypracowania nowych uregulowań i procedur monitorowania transformacji impulsów kryzysowych i zarządzania kryzysem generowanym przez międzynarodowe rynki finansowe. Zjawisko szybkiego obniżania inflacji w pierwszych miesiącach 2009 r. analizuje się z punktu widzenia tzw. efektu bazy, ponieważ tempo wcześniejszych podwyżek cen żywności i surowców (szczególnie ropy naftowej) znacznie przewyższało poziom średniorocznego tempa HICP. Z punktu widzenia strategii polityki monetarnej krótkotrwała zmienność inflacji wynikająca z efektu bazy nie ma decydującego znaczenia, ponieważ EBC w polityce monetarnej przyjmuje perspektywę średniookresową, tak aby krótkookresowe wahania nie doprowadziły do zmian i wahań długookresowych oczekiwań inflacyjnych. Chroniczna i głęboka nierównowaga w sferze finansów publicznych grupy gospodarek strefy euro w warunkach powrotu oddziaływania tradycyjnych impulsów presji inflacyjnej (efekt bazy, szoki podażowe generowane podwyżkami cen surowców na rynkach światowych) ogranicza możliwości wycofywania się przez EBC z uregulowań i instrumentów stabilizacyjnych wprowadzonych w Eurosystemie po wybuchu drugiej fazy kryzysu w 2008 r. Strategia wyjścia (Exit Strategy), czyli powrót do tradycyjnej formuły celu i instrumentów w polityce monetarnej, możliwa jest w warunkach przywracania równowagi w finansach publicznych, a także nowych reguł zarządzania ryzykiem systemowym.(abstrakt oryginalny)

20

Is HICP really harmonized? Problems with quality adjustments and new products

67%

Rybacki J., Bińczak T., Kaczmarek F.

Roczniki Kolegium Analiz Ekonomicznych / Szkoła Główna Handlowa

|

2018

|

nr 53 Modelowanie danych panelowych : teoria i praktyka : VII Krajowa Konferencja

97-116

Problem właściwego pomiaru inflacji był jak dotychczas znacznie częściej poruszany w USA aniżeli w Europie. W 1996 r. Komisja Boskina opublikowała raport identyfikujący cztery przyczyny obciążeń wskaźnika cen konsumenckich CPI, tj. substytucję produktów, zmianę miejsca zakupów, opóźnienie we wprowadzaniu nowych produktów do badanego koszyka oraz tzw. korektę o zmianę jakości (ang. quality adjustment). Problem obciążenia inflacji jest jednak paradoksalnie znacznie ważniejszy w Unii Europejskiej - w chwili obecnej metodologia przygotowania indeksu HICP nie zawiera procesów standaryzujących podejście do zmian jakościowych, wprowadzanie nowych produktów czy podejście do brakujących cen. W efekcie między gospodarkami występują znaczne rozbieżności. Na podstawie analizy PCA autorzy przebadali obciążenia występujące w poszczególnych gospodarkach UE. Według analizy, wskaźniki HICP dla Polski oraz Irlandii są zaniżone o odpowiednio 0,3 p.p. i 0,2 p.p., jeśli chodzi o ceny odzieży i obuwia. W Austrii i Norwegii ceny sprzętu telekomunikacyjnego zawyżają łączny indeks średnio o 0,1 p.p. w skali roku. Autorzy zaobserwowali także znaczne różnice w przypadku cen elektroniki konsumenckiej. Rozbieżności odpowiadają m.in. za obciążenie rzędu 0,08 p.p. dla kategorii sprzęt do przetwarzania informacji oraz 0,06 p.p. w przypadku kategorii nagrywanie i przetwarzanie dźwięku między krajem z najwyższą i krajem z najniższą inflacją we wspomnianych grupach.(abstrakt oryginalny)