Wyniki wyszukiwania - BazEkon

1

Fale Elliota i obroty rynku wokół punktu równowagi

100%

Juzwiszyn J.

Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu. Ekonometria

|

2001

|

8

|

nr 915 Zastosowania metod ilościowych

130-137

Pomiar rozwoju rynków giełdowych dokonywany jest za pomocą różnorodnych narzędzi analizy technicznej, wśród których teoria fal Ralpha Nelsona Elliotta (1871-1948) zasługuje na szczególne wyróżnienie. Teoria pozwala mierzyć zaistniałe ruchy i na ich podstawie prognozować, z dużym prawdopodobieństwem, zachowanie się giełdy w przyszłości. Jak trzy główne elementy teorii jej twórca wyróżnił: kształt wykresów rozwoju giełdy tzw. kształt fal, proporcje liczbowe wyznaczane przez fale oraz prognozowany czas, w którym występują zakładane zachowania rynku. Matematyczną podstawą teorii Elliotta jest ciąg Fibonacciego. Teoria Elliota opiera się między innymi na następującym rozumowaniu: ruchy rynku są odzwierciedleniem ludzkich zachowań, ściśle powiązanych ze zjawiskami naturalnymi, dla których to miarą ich opisu jest naturalna rekurencja Fibonacciego. (fragment tekstu)

2

Analiza czasu na gruncie teorii fal Elliotta i ciągu liczb Fibonacciego na przykładzie wybranych indeksów światowych

75%

Piekunko I.

Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego. Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia

|

2004

|

nr 2, Cz. 2 Rynek kapitałowy: skuteczne inwestowanie

21-33

Analiza czasu, zarówno w teorii fal Elliotta, jak i w innych koncepcjach prognozowania zmian kursów giełdowych, traktowana jest jako niezależny element, który wciąż sprawia wiele trudności. Pomimo, że na całość teorii Elliotta składają się trzy elementy, a mianowicie: kształt, proporcja i czas, to tylko dwa pierwsze zostały dość szczegółowo określone i opisane, natomiast sekwencje czasowe pozostawiają wiele do życzenia. Oczywiście można prognozować jedynie poziom docelowy pomijając przy tym dzień docelowy, i na odwrót, ale lepsze efekty przynosi analiza łącząca w sobie zarówno potencjalny poziom, jak i dzień docelowy. Ze względu na fakt, że na podstawie teorii Elliotta, przy jednoczesnym zachowaniu podstawowych zasad kształtowania się fal, można wyznaczyć kilka diametralnie różnych poziomów docelowych, włączenie (a w zasadzie nie pomijanie) do analizy cenowej sekwencji czasowych powinno doprowadzić do wzrostu skuteczności (prawdopodobieństwa) prognoz, a tym samym powinno zwiększyć efektywność inwestycji giełdowych oraz częściowo wyeliminować subiektywizm, często traktowany jako główna wada teorii fal. Dodatkowo włączenie sekwencji czasowych do analizy cenowej daje możliwości porównywania (po uwzględnieniu ryzyka) inwestycji giełdowych z innymi alternatywnymi sposobami lokowania środków finansowych. (fragment tekstu)

3

Zarys teorii fal Elliotta i jej ilustracja na przykładzie GPW w Warszawie

63%

Rabiega T.

Zeszyty Naukowe. Seria 1 / Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

|

1998

|

nr 261

73-90

4

Terminowe rynki surowców i paliw w perspektywie historycznej

63%

Morstin K.

Polityka Energetyczna

|

2006

|

T. 9, spec. 1

119-127

W artykule omówiono rezultaty analizy archiwalnych baz danych dotyczących transakcji na rynkach surowców energetycznych i paliw na przestrzeni ostatnich kilku dekad, tak w odniesieniu do negocjowanych cen spot jak i dla transakcji terminowych na głównych towarowych giełdach świata. Sporządzono i wstępnie przeanalizowano przebiegi cenowe dla podstawowych surowców kopalnych, jak i dla wstępnej fazy paliwa jądrowego, jakim jest tlenek naturalnego (tzn. niewzbogaconego) uranu. Zaproponowano zbiorczy indeks terminowego rynku nośników energii, jako geometryczną średnią paru notowanych na światowych giełdach subindeksów. Uzyskany przebieg wykazuje wyraźną elliotowską strukturę fraktalną. Wstępna interpretacja sugeruje, iż w odniesieniu do paliw kopalnych rynki weszły już w fazę poważnej korekty wieloletniego impulsu wzrostowego. Nie dotyczy to jednak rynku uranu, który jak dotąd wykazuje niczym nie zagrożony trend wzrostowy. Zgromadzone dane będą przedmiotem dalszych analiz z wykorzystaniem zaproponowanej uprzednio (i dobrze się jak dotąd sprawdzającej) metodyki, opartej na analizie spektralnej i statystyce fraktalnej. (abstrakt oryginalny)

5

The Stock Market, Elliott's Waves, Cones and Cylinders

63%

Smoluk A.

Dynamic Econometric Models

|

2004

|

6

37-48

The simplest and most proper definition of a state of equilibrium in an economy is the identification of the equilibrium with full employment. In economy and life there is always equilibrium. At first, these two statements seem contradictory. After all, in the majority of countries there is significant unemployment, a cybernetic system cannot exist without equilibrium; equilibrium is an attribute of existence. Naturally there exist different levels of equilibrium, perhaps it would be even better to talk about conditional equilibrium. Such equilibrium is characterised by a lower level of produced goods and services then in conditions of full employment. We accept the law of Say, which says that production creates sales, therefore there are no crises of overproduction. How should we understand this? It is assumed that economic subjects behave rationally and that they have full information about both their future plans and future plans and needs of all their business partners. This is undoubtedly an ideal assumption. In reality such information is hidden for the reason of competition, hence the role of the state in the economy is so important. A central planner is an independent arbiter, impartial and incorruptible, it is he who collects all the information, sums it up and announces what transpires from the plans of particular producers.(fragment of text)

6

The Phillips Method of Fractional Integration Parameter Estimation and Aggregation of PLN Exchange Rates

63%

Syczewska E. M.

Dynamic Econometric Models

|

2006

|

7

209-220

Fractional integration parameter estimation can be performed with use of several methods. In earlier research the GPH and Robinson methods have been applied to the same set of exchange rates (monthly, weekly and daily data), and results of estimation do depend on aggregation levels. The Phillips method results, presented here, confirm our conjecture that the estimates differ between aggregation levels and between currencies. Fractional integration parameter estimate can be used as indicator of model specification (e.g., to chose between ARMA, ARIMA and ARFIMA models), hence in the process of its estimation special attention should be paid to properties of a particular method applied.(fragment of text)

7

Zastosowanie modelu R.N.Elliotta do analizy wahań giełdowych na niedoskonałym rynku kapitałowym

51%

Dubisz J.

Zeszyty Naukowe. Seria 2, Prace Habilitacyjne / Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

|

2000

|

nr 159

198