Czasopismo
Tytuł artykułu
Autorzy
Warianty tytułu
Języki publikacji
Abstrakty
Do obliczania opcji kupna akcji spółki giełdowej stosujemy wzór Blacka-Scholesa, który jest słuszny przy założeniu, że dzienny współczynnik zwrotu cen akcji jest realizacją pewnego rozkładu normalnego. .. Autorzy opracowania doszli do wniosku, że dla wielu przypadków brak normalności realizacji współczynnika zwrotu dla cen akcji nie musi być przeszkodą dla poprawnego określenia opcji kupna. Stąd treść opracowania. (fragment tekstu)
Call option price is computed from Black-Scholes model under condition that asset returns are normally distributed. In this paper it is assumed that asset returns come from mixture of normal distributions. Detailed analysis of the new method is the main part of the paper.(original abstract)
Rocznik
Strony
11--16
Opis fizyczny
Twórcy
autor
- AGH Akademia Górniczo-Hutnicza im. Stanisława Staszica w Krakowie
autor
- AGH Akademia Górniczo-Hutnicza im. Stanisława Staszica w Krakowie
Bibliografia
- A. Weron, R. Weron: Inżynieria finansowa. Wycena instrumentów pochodnych. Symulacje komputerowe. Statystyka rynku, WNT Warszawa 1998.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000171298391